INTRODUCCIÓN

A raíz de los avances en las tecnologías de la información, fenómeno ocurrido

en los últimos veinte años, los sistemas financieros han aumentado en
complejidad. Cada vez resulta más complicado entender el lenguaje de los
expertos en finanzas, así como los instrumentos que han creado. No obstante,
en esencia, el sistema financiero cumple las mismas funciones que antes.

Un sistema financiero es un conjunto de instituciones y mercados, cuya función

básica es la transferencia de fondos de los ahorristas hacia los inversionistas a
través de dos alternativas. En primer lugar, los intermediarios financieros,
como un banco. Los bancos comerciales tradicionales usan los depósitos de
unos para financiar los préstamos de otros y están sujetos a un conjunto de
regulaciones.

En segundo lugar, los mercados financieros, como los mercados de bonos,

acciones, papeles comerciales y derivados financieros.

En el caso peruano, el mercado de intermediación financiero está regulado por

la Superintendencia de Banca y Seguros y AFP (SBS), organismo autónomo; el
mercado financiero lo está por la Superintendencia del Mercado de Valores
(antes, Conasev), organismo dependiente del Ministerio de Economía y
Finanzas (MEF).

Los individuos y las empresas acuden al sistema financiero con el objetivo de

obtener fondos (agentes deficitarios) o buscar alguna alternativa de inversión
(agentes superavitarios). El sistema financiero conecta a ambos. Toma fondos
de los superavitarios y los traslada a los deficitarios.
 FUNDAMENTOS DEL SISTEMA FINANCIERO NACIONAL

1. CONCEPTO

El sistema financiero está conformado por el conjunto de Instituciones

bancarias, financieras y demás empresas e instituciones de derecho público o
privado, debidamente autorizadas por la Superintendencia de Banca y Seguro,
que operan en la intermediación financiera (actividad habitual desarrollada por
empresas e instituciones autorizada a captar fondos del público y colocarlos en
forma de créditos e inversiones).

Es el conjunto de instituciones encargadas de la circulación del flujo monetario

y cuya tarea principal es canalizar el dinero de los ahorristas hacia quienes
desean hacer inversiones productivas. Las instituciones que cumplen con este
papel se llaman “Intermediarios Financieros” o “Mercados Financieros”.

La función esencial del sistema financiero consiste en poder canalizar los

recursos desde los agentes que tienen capacidad de financiación hacia los
que tienen necesidad de financiación.

2. INSTITUCIONES QUE CONFORMAN EL SISTEMA

FINANCIERO

3. IMPORTANCIA DEL SISTEMA FINANCIERO
Relaciona a los que tienen capital con aquellos que requieren del mismo.
Pone al alcance de los inversionistas fuentes de capital en momentos de crisis 
u
 expansión económica.genera fuentes de trabajo al permitir  la  creación  de nue
vas  empresas  o  ampliar otras.
Si el sector financiero esta controlado y reglamentado por el estado se le puede 
utilizarcomo palanca para promover el desarrollo de la economía del país.
Estimula     la   creatividad     al     hacer     realidad     la     iniciativa     privada
(iniciativa empresarial) con la materialización de proyectos de factibilidad.
La importancia también radica en las responsabilidades que el sistema
financiero de un país debe cumplir como:
 Garantizar una eficaz asignación de los recursos financieros, es decir,
proporcionar al sistema económico los recursos necesarios en volumen,
cuantía, naturaleza, plazos y costes.
 Garantizar el logro de la estabilidad monetaria y financiera (política
monetaria).

4. AVANCES DE LA INCLUSIÓN FINANCIERA

En agosto último se aprobó la Política Nacional de Inclusión Financiera, la cual se

enfoca en promover el acceso, uso y calidad de los servicios financieros en el país
para satisfacer las necesidades de personas y empresas.

Según el Banco Mundial, estos servicios –pagos, transferencias, ahorros, créditos y

seguros– contribuyen a la reducción de la pobreza y a la mejora de la calidad de vida.
Luego de revisar los resultados de las principales encuestas y bases de datos, se
observa que, a pesar del aumento de la oferta de servicios financieros, aún existen
serias limitantes que dificultan el uso de las herramientas del sistema.

De acuerdo con los reportes de indicadores de inclusión financiera de la

Superintendencia de Banca y Seguros (SBS), en los últimos diez años el acceso a
servicios financieros en el país se ha expandido significativamente.

El número de puntos de atención –oficinas, cajeros automáticos, cajeros

corresponsales y otros– se ha multiplicado por 11: pasó de 81 por cada 100.000
habitantes adultos en el 2008 a 917 en el 2018. En desagregado, destaca el aumento
de los cajeros corresponsales (POS), que se incrementaron de 44 por cada 100.000
habitantes en el 2008 a 765 en el 2018, ante los mayores costos que implica mantener
oficinas e instalar cajeros automáticos en áreas de difícil acceso geográfico.
Así, la cobertura geográfica de servicios financieros se ha ampliado. Mientras que en
el 2008 solo el 27% del total de distritos contaba con acceso a puntos de atención, al
2018 el 82% de distritos tiene presencia física del sistema financiero.

Además, según la SBS, el número de deudores (personas con créditos directos) ha

aumentado de 29,9% de la población adulta en el 2013 a 33,3% en el 2018.

No obstante, los niveles de depósitos y créditos del Perú se encuentran entre los más
bajos de América Latina. De acuerdo con el Global Findex del Banco Mundial, en
promedio, el 53% de la población de la región tiene una cuenta en una institución
financiera.

5. ENTES REGULADORES Y DE CONTROL DEL SISTEMA

FINANCIERO

EL BANCO CENTRAL DE RESERVA DEL PERÚ

El Banco Central de Reserva del Perú (BCRP) es un organismo constitucional

autónomo, en el que el directorio es la máxima autoridad institucional
y está compuesto por 7 miembros.

El Poder Ejecutivo (Gobierno) es el encargado de designar a cuatro miembros,

entre ellos al presidente del BCR. El Congreso lo ratifica y designa a los tres
restantes.

El 9 de marzo de 1922 se creó el Banco de Reserva del Perú. El 28 abril de 1931,

luego de las recomendaciones del profesor Edwin W. Kemmerer, junto a un grupo de
expertos, se transformó en el Banco Central de Reserva del Perú.

 MARCO LEGAL

El Banco Central de Reserva del Perú se rige por la Constitución Política de

1993, su Estatuto y la Ley Orgánica del BCRP (Ley Nº 26123) desde 1993.
Hay dos aspectos fundamentales que la Constitución Peruana establece con
relación al Banco Central: su finalidad de preservar la estabilidad monetaria
y su autonomía.

El Banco Central de Reserva del Perú (BCRP) tiene el mandato constitucional

de preservar la estabilidad monetaria, lo que implica asegurar que la moneda
nacional funcione adecuadamente como medio de pago, unidad de cuenta y
reserva de valor. Esto es posible solo si se mantiene la estabilidad financiera,
es decir, si las actividades de intermediación de fondos, su infraestructura y los
mecanismos de pagos y transferencias, se desarrollan sosteniblemente y con
solidez para enfrentar choques internos y externos.

 La estabilidad monetaria es el principal aporte que el Banco Central

puede hacer a la economía del país pues, al controlarse la inflación, se
reduce la incertidumbre y se genera confianza en el valor presente y
futuro de la moneda, elemento imprescindible para estimular el ahorro,
atraer inversiones productivas y promover así un crecimiento sostenido
de la economía.

 La autonomía del Banco Central es una condición necesaria para el

manejo monetario basado en un criterio técnico de modo que sus
decisiones se orienten a cumplir el mandato constitucional de preservar
la estabilidad monetaria, sin desvíos en la atención de dicho objetivo.
Una de las garantías para la autonomía la constituye la no remoción de
los directores salvo falta grave, establecida en la Ley Orgánica del
Banco Central.

 OBJETIVOS:

 Preservar la estabilidad monetaria

 Mantener una baja tasa de inflación

 Brindar oportunamente información macroeconómica de calidad.

 Desarrollar propuestas de reformas para el crecimiento sostenido.
  Promover la estabilidad financiera y sistemas de pagos eficientes y
competitivos.
 Mantener una gestión eficiente de las reservas internacionales.
 Mejorar la calidad del dinero en circulación.
 Mejorar la imagen del Banco a nivel nacional.
 Crear condiciones para atraer y retener talento profesional.
 Contar con desarrollos informáticos y servicios de tecnologías que
impulsen la innovación en los procesos de negocio y soporte.
 Impulsar una gestión eficaz del conocimiento.
 Impulsar la eficiencia y la mejora continua en los procesos operativos.
 Contar con un sistema de información financiera confiable.
 Asegurar una asesoría y defensa legal adecuadas.
 Desplegar la gestión de riesgos a todos los procesos del Banco.

 FUNCIONES:

 Regular la moneda y el crédito del sistema financiero.

 Administrar las reservas internacionales.
 Emitir billetes y monedas.
 Informar periódicamente sobre las finanzas nacionales.

SUPERINTENDENCIA DE BANCA Y SEGURO Y AFP (SBS)

¿Qué es la SBS?

La Superintendencia de Banca,
Seguros y AFP es el organismo
encargado de la regulación y
supervisión de los Sistemas
Financiero, de Seguros y del Sistema
Privado de Pensiones, así como de prevenir y detectar el lavado de activos y
financiamiento del terrorismo. 

Su objetivo primordial es preservar los intereses de los depositantes, de los

asegurados y de los afiliados al SPP.

 OBJETIVO:

Su objetivo primordial es preservar los intereses de los depositantes, de los

asegurados y de los afiliados al Seguro Privado de Pensiones.

 FINALIDAD:

Generar las condiciones que permitan maximizar el valor de los sistemas

financieros, de seguros y privado de pensiones, propiciando una mayor
confianza y adecuada protección de los intereses del público usuario, a través
de la transparencia, veracidad y calidad de la información; cautelando la
estabilidad y solvencia de las instituciones que conforman los sistemas.

 MANDATOS DE LA SBS

ESTABILIDAD FINANCIERA

La SBS vela porque los sistemas financieros, de seguros y privado de

pensiones, y las empresas que los integran, sean sólidos, solventes y
sostenibles en el tiempo

INTEGRIDAD FINANCIERA

La SBS colabora con el objetivo general de protección de la ciudadanía,

mediante el establecimiento de normas para la prevención del lavado de dinero
y el financiamiento del terrorismo

ADECUADA CONDUCTA DE MERCADO

La SBS vela por los consumidores de servicios financieros, en las relaciones

comerciales que estos buscar contraer y/o contraen con las empresas
supervisadas
 PROTECCIÓN SOCIAL EN EL SISTEMA PRIVADO DE
PENSIONES

La SBS cautela el buen funcionamiento del Sistema Privado de Pensiones

(SPP), dando el marco para fomentar que se generen las mejores pensiones
posibles para sus afiliados

SUPERINTENDENCIA DEL MERCADO DE VALORES (SMV)

¿Qué es la Superintendencia del Mercado de Valores?

La Superintendencia del Mercado de

Valores (SMV), conocida
anteriormente como la Comisión
Nacional Supervisora de Empresas y
Valores (CONASEV), se trata de un
organismo público descentralizado
adscrito al Ministerio de Economía y
Finanzas del Perú. 

En sus inicios fue fundada como

la Comisión Nacional Supervisora de
Empresas y Valores (CONASEV) el 28
de Mayo de 1968, en el marco del primer gobierno del presidente Fernando
Belaúnde Terry, iniciando sus funciones el 3 de Junio de 1970. Durante el
golpe de estado del General Juan Velasco Alvarado vio interrumpida su
actividad, que volvió a partir de la promulgación del Decreto Ley Nº 18302.
Mientras que el 30 de Diciembre de 1992, mediante el Decreto Ley Nº 26126,
se da forma a la norma que regula dicha entidad, además de estableciéndola
como institución pública del Sector Economía y Finanzas en el país.

 FINALIDAD:

La Superintendencia del Mercado de Valores (SMV) es un organismo técnico

especializado adscrito al Ministerio de Economía y Finanzas que tiene por
finalidad velar por la protección de los inversionistas, la eficiencia y
transparencia de los mercados bajo su supervisión, la correcta formación de
precios y la difusión de toda la información necesaria para tales propósitos.
Tiene personería jurídica de derecho público interno y goza de autonomía
funcional, administrativa, económica, técnica y presupuestal.

 FUNCIONES:

 Estudia, promueve y reglamenta el mercado de valores, controlando a

las personas naturales y jurídicas que intervienen en este sentido.
 Vela por la transparencia de los mercados de valores, la correcta
formación de precios en ellos y la información necesaria para tales
propósitos.
 Promueve el adecuado manejo de las empresas y normar la contabilidad
de las mismas.
 Reglamenta y controla las actividades de las empresas administradoras
de fondos colectivos.

SISTEMA DE INTERMEDIACIÓN FINANCIERA

Es un sistema conformado por

mecanismos e instituciones que permiten
canalizar los recursos de los agentes
superavitarios hacia los agentes
deficitarios. El sistema de intermediación
financiera puede ser:

a) Sistema de Intermediación
Indirecta: La intermediación
financiera indirecta se da cuando
existe un intermediario entre los agentes superavitarios y deficitarios.
 Los intermediarios financieros son principalmente los bancos quienes
captan los recursos de los agentes superavitarios, bajo su entera
responsabilidad y luego los colocan entre sus clientes bajo su riesgo.
b) Sistema de Intermediación Directa: Se da cuando el agente
superavitario directamente el riesgo que implica otorgar sus recursos al
agente deficitario.

SERVICIOS QUE BRINDAN LAS INSTITUCIONES FINANCIERAS

Las instituciones financieras realizan tres tipos de operaciones:

1. OPERACIONES DE PRÉSTAMOS: Es la operación financiera en la que

una entidad o persona (el prestamista) entrega otra (el prestatario) una
cantidad fija de dinero al comienzo de la operación, por ejemplo:

 Préstamos de garantía real. - el prestatario responde con el conjunto de

su patrimonio ( bienes y derechos)

 Préstamos de garantía personal. - en este tipo de préstamos, un bien o

derecho concreto queda afecto al pago del préstamo en caso de que el
prestatario no pueda hacer frente a las obligaciones contraídas.

2. OPERACIONES DE CRÉDITO: Son negociaciones financieras que

importan recibir o prestar dinero por parte de las entidades financieras
de los clientes o a los clientes, respectivamente, por ejemplo:

 Cuentas de crédito.- a través de la cuenta corriente de crédito, el cliente

puede hacer uso del dinero puesto a su disposición por la entidad
financiera.

 Tarjetas de crédito.- es un medio de pago que te permite hacer compras

que puedes pagar posteriormente.
 3. OPERACIONES DE INTERMEDIACIÓN: La operación financiera se ve
acompañada por la prestación de una serie de servicios que no son
estrictamente financieros, por ejemplo:

 El leasing.- o arrendamiento financiero es una modalidad que consiste

en que una entidad financiera adquiere un bien a nombre propio con el
objetivo de arrendarlo a mediano o largo plazo a un cliente que solicita
dicho bien.

 El descuento comercial.- es un tipo de financiación de circulante a corto

plazo mediante la cual un cliente presenta un título de crédito a una
sociedad financiera para que esta le anticipe el importe del crédito que
aún no ha vencido. Esto supone la cesión de dicho a la financiera, que a
partir de ese momento se encargará de la gestión de cobros del crédito
al deudor.

 El factoring.- es una alternativa de financiamiento que se orienta de

preferencia a pequeñas y medianas empresas y consiste en un contrato
mediante el cual una empresa traspasa el servicio de cobranza futura de
los créditos y facturas existentes a su favor y a cambio obtiene de
manera inmediata el dinero a que esas operaciones se refiere, aunque
con un descuento.

INSTITUCIONES QUE CONFORMAN EL SISTEMA FINANCIERO

 COMPAÑÍA DE
BANCOS FINANCIERAS
SEGUROS

BANCO DE LA
AFP COFIDE
NACIÓN

SOCIEDAD
BANCOS DE
BOLSA DE VALORES NACIONAL DE
INVERSIONES
AGENTES DE BOLSA

SISTEMA FINANCIERO BANCARIO

Está constituido por el conjunto de instituciones bancarias del país:

• Banco Central de Reserva del Perú (BCRP)

• Banco de la Nación

• Banca Comercial

BANCO CENTRAL DE RESERVA DEL PERÚ (BCRP)

Es una institución autónoma fundada en 1922 mediante la Ley N° 4500. En el

marco de la constitución política, este organismo se encarga de preservar la
estabilidad monetaria dentro del país. Desde el año 2002, se rige mediante un
esquema de metas explícitas de Inflación, encontrándose el rango de tolerancia
entre 1 y 3 por ciento. Asimismo, se ocupa de la administración de reservas
internacionales, emisión de billetes y trasmisión de información sobre finanzas
nacionales. Actualmente, el cargo de Presidente de Directorio lo ocupa el
economista Julio Emilio Velarde Flores.

• Marco Legal: El Banco Central de Reserva del Perú se rige por la

Constitución Política de 1993, su Estatuto y La Ley Orgánica del BCRP (Ley N°
26123) desde 1993. Específicamente, esta institución debe cumplir dos
aspectos claves: estabilidad monetaria y autonomía. Por un lado, el primer
punto garantiza el correcto control de la inflación; así como el crecimiento
sostenido de la economía. Por otro lado, al ser este organismo autónomo, no
existen riesgos de destitución del presidente del directorio por motivos políticos.
De esta manera, todas las decisiones tomadas son dirigidas a cumplir los
objetivos trazados. Cabe resaltar que las normas que rigen al Banco Central
impiden el financiamiento al sector público, la otorgación de préstamos
selectivos, entre otros. Todo esto se realiza con el fin de estimular el ahorro,
hacer atractivas las inversiones y garantizar un crecimiento sostenido de la
economía.

Encargado de regular la moneda y el crédito del sistema financiero. Sus

funciones principales son:

 Propiciar que las tasa de interés de las operaciones del sistema

financiero, sean determinadas por la libre competencia, regulando el
mercado.
 La regulación de la oferta monetaria
 La administración de las reservas internacionales (RIN)
 La emisión de billetes y monedas.

BANCO DE LA NACIÓN

El Banco de la Nación es el banco que representa al Estado Peruano en las

transacciones comerciales en el sector público o privado, ya sea a nivel
nacional o extranjero. Es una entidad integrante del Ministerio de Economía y
Finanzas. Es una entidad integrante del Ministerio de Economía y Finanzas. Su
sede original se ubicó en el distrito de Lima pero tras el incendio ocurrido
durante la Marcha de los Cuatro Suyos en el 2000 se trasladó al distrito de San
Isidro. Desde 2015 tiene sede en la torre Banco de la Nación en el distrito de
San Borja.
El banco está facultado para realizar las funciones que a continuación veremos,
ninguna de las cuales será ejercida en exclusividad respecto de las empresas y
entidades del sistema financiero:

 Brindar servicios bancarios para el Sistema Nacional de Tesorería, de

acuerdo con las instrucciones que dicta la Dirección Nacional del Tesoro
Público. En concordancia con lo establecido en el primer párrafo del
presente artículo, dichos servicios serán ofrecidos en competencia con las
demás empresas y entidades del sistema financiero.
 Brindar servicios de recaudación, por encargo del acreedor tributario,
debiendo existir aprobación del Banco y un convenio específico de
recaudación.
 Efectuar por delegación las operaciones propias de las subcuentas
bancarias del Tesoro Público.
 Recibir los recursos y fondos que administran los organismos del
Gobierno Central, los Gobiernos Regionales y Locales, así como las demás
Entidades del Sector Público Nacional.

BANCA COMERCIAL

Está vinculada a los bancos que actúan como operadores universales y que

pueden ofrecer todos los servicios y las operaciones pasivas y activas que le
son permitidas por ley. El banco comercial, por lo tanto, es un tipo de banco,
como el banco de inversión o el banco hipotecario.

 La función principal de la banca comercial es intermediar entre la oferta

y la demanda de recursos financieros. Estos bancos pueden recibir el
ahorro de las personas y de las empresas (en depósitos, plazos fijos,
etc.) y conceder préstamos y créditos. La recepción de recursos es una
operación pasiva, mientras que el préstamo de dinero es una operación
activa.
 Entre estos bancos tenemos:
- Banco de Crédito
- Banco Internacional del Perú – INTERBANK
 - Banco Continental
- Banco Financiero del Perú

El funcionamiento de la banca comercial está sometido a las leyes específicas

de cada país y a las normativas de cada Banco Central. Es habitual es que
estos bancos comerciales brinden otros servicios, como el cambio de billetes y
monedas, el alquiler de cajas de seguridad o el cobro de impuestos.

SISTEMA FINANCIERO NO BANCARIO

Son Instituciones que realizan intermediación indirecta pero no califican como

bancos.

 FINANCIERAS: Aquella entidad u organización que se dedica a

la actividad de financiar a clientes o empresas a partir de aquellos
ahorros depositados por inversores. Captan recursos del público facilitan
las colocaciones de primeras emisiones de valores, operan con valores
mobiliarios y brindan asesoría de carácter financiero.
 Entre estos tenemos :
- Confianza
- Compartamos.

 CAJAS MUNICIPALES DE AHORRO Y CREDITO: Una caja de ahorro

y crédito es una entidad que resulta muy similar en su funcionamiento a
un banco. De hecho, las cajas de ahorro y crédito están sujetas a las
mismas regulaciones de las entidades bancarias. La diferencia es que
los socios de las cajas de ahorro en lugar de un fin de lucro, tienen uno
social. Las cajas de ahorro y crédito se crean con la finalidad de
apuntalar algunos sectores particulares de la economía productiva. En
sectores cuyo desarrollo es de interés para sus socios y que suele estar
desatendido por la banca tradicional.

 Por ejemplo :
- Caja Municipal de Ahorro y Crédito de Sullana
- Caja Municipal de Ahorro y Crédito de Piura
 - Caja Municipal de Ahorro y Crédito de Trujillo

 ENTIDAD DE DESARROLLO DE LA PEQUEÑA Y MICROEMPRESA:

son instituciones cuya especialidad consiste en otorgar financiamiento
preferentemente a los empresarios de la pequeña y micro-empresa.

 Ejemplo:
- Nueva Visión S.A.
- Confianza S.A

SISTEMA FINANCIERO NO BANCARIO

Son Instituciones que realizan intermediación indirecta pero no califican

como bancos.

 FINANCIERAS: Aquella entidad u organización que se dedica a

la actividad de financiar a clientes o empresas a partir de aquellos
ahorros depositados por inversores. Captan recursos del público facilitan
las colocaciones de primeras emisiones de valores, operan con valores
mobiliarios y brindan asesoría de carácter financiero.
Ejemplo: Confianza, Compartamos.

 CAJAS MUNICIPALES DE AHORRO Y CREDITO: Una caja de ahorro

y crédito es una entidad que resulta muy similar en su funcionamiento a
un banco. De hecho, las cajas de ahorro y crédito están sujetas a las
mismas regulaciones de las entidades bancarias. La diferencia es que
los socios de las cajas de ahorro en lugar de un fin de lucro, tienen uno
social. Las cajas de ahorro y crédito se crean con la finalidad de
apuntalar algunos sectores particulares de la economía productiva. En
sectores cuyo desarrollo es de interés para sus socios y que suele estar
desatendido por la banca tradicional.
Ejemplo: Caja Sullana, Caja Trujillo, Caja Piura
 ENTIDAD DE DESARROLLO DE LA PEQUEÑA Y MICROEMPRESA:

Otorgar financiamiento preferente a los empresarios de la pequeña y

micro-empresa.
Ejemplo: Nueva Visión S.A. Confianza S.A

 CAJA MUNICIPAL DE CREDITO POPULAR:

- Otorga créditos pignoraticios al público en general.
- Realiza operaciones activas y pasivas con los concejos provinciales
y distritales y con las empresas municipales dependientes de los
primeros.
- Brinda servicios bancarios a dichos concejos y empresas.

 CAJAS RURALES
Las cajas rurales son instituciones financieras, enfocadas en la atención
de sectores de la población rural,  tradicionalmente desasistidas por la
banca formal. Sus principales productos son créditos dirigidos a
productores y empresarios del agro, y los instrumentos de ahorro.  
Igualmente que en el caso anterior, estas instituciones son reguladas por
la Superintendencia de Banca y Seguro.  Su capital es en su totalidad
privado, por lo que su funcionamiento es muy similar a la de un pequeño
banco.

EMPRESAS ESPECIALIZADAS

 EMPRESA DE ARRENDAMIENTO FINANCIERO:

Adquisición de bienes muebles e inmuebles y serán cedidos a cambio
de un pago periódico y en el futuro sean comprados. Ejm: Leasing Total
SA.
 EMPRESA DE FACTORING:
 Es una alternativa de financiamiento que se orienta de preferencia a
pequeñas y medianas empresas y consiste en un contrato mediante el
cual una empresa traspasa el servicio de cobranza futura de los créditos
y facturas existentes a su favor y a cambio obtiene de manera inmediata
el dinero a que esas operaciones se refieren, aunque con un descuento.
 EMPRESA AFIANZADORA Y DE GARANTIA:
Una compañía afianzadora es una institución cuyo objetivo principal es
otorgar garantías a título oneroso (beneficio, pago o contraprestación,
que se genera de una relación jurídica). Dichas garantías son conocidas
como fianzas, mismas que se venden a personas físicas o morales que
las necesiten para celebrar algún tipo de contrato.

 EMPRESA DE SERVICIOS FIDUCIARIOS:

Un fiduciario es una persona que administra el dinero o los bienes de
otras personas. Si usted es designado como fiduciario, usted está
obligado por ley, a administrar el dinero y los bienes de la persona para
el beneficio de esa persona y no para el suyo propio.

SEGUROS Y ADMINISTRADORAS DE FONDOS DE PENSIONES

Son instituciones financieras que tienen como único fin la administración de los
fondos de pensiones bajo la modalidad de cuentas personales. Otorgan
pensiones de jubilación, invalidez, sobrevivencia y proporcionan gastos de
sepelio.

 Sistema Nacional de Pensiones- SNP (dl n°19990)

Las características del SNP (Régimen General) son las siguientes:

o SNP es administrado por la Oficina de Normalización El Previsional

(ONP).

o Los aportes de los trabajadores van a un fondo común, de carácter

solidario e intangible.
 o El asegurado debe aportar un mínimo de 20 años para tener acceso a la
pensión de jubilación.

o La edad mínima para jubilarse y solicitar una pensión es de 65 años.

o Los asegurados también pueden acceder a una pensión de jubilación

adelantada: a partir de los 50 años para las mujeres y de los 55 años
para los hombres. Para ello los solicitantes deberán tener un mínimo de
25 y 30 años de aportaciones respectivamente.

o El sistema otorga pensiones por invalidez, viudez, orfandad y

ascendencia, y capital de defunción.

o Existe un monto máximo de pensión de jubilación, que es de S/ 893, y un

monto mínimo de pensión de S/ 500.

 Administración de Fondo de Pensiones

¿Qué es una AFP? (Administradoras de Fondos de Pensiones)

Son instituciones financieras privadas que tiene como único fin la

administración de los Fondos de Pensiones bajo la modalidad de cuentas
personales.

Otorgan pensiones de jubilación, invalidez, sobrevivencia y proporciona gastos

de sepelio, Las AFP fueron creadas en 1993 y operan dentro del Sistema
Privado de Pensiones (SPP), el cual es supervisado y fiscalizado por la
Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (SBS).

Funciones

- Representa a las AFP ante los poderes públicos y otras entidades,

defender la estabilidad de las leyes y promover mejoras.
- Diseña y ejecuta proyectos que contribuyan a mejorar la calidad de vida
de los peruanos y complementen la labor previsional de las AFP.
- Busca sinergias operativas entre las AFP, con el objeto de brindar un
mejor servicio a un menor costo.
SEGUROS EN EL PERÚ

Las Compañías de Seguro son aquellas instituciones que operan con el

permiso del Estado, para otorgar el servicio de cubrir de manera monetaria el
daño de un bien mueble o inmueble, como también la vida de una persona por
medio de una prima mensual. Las compañías dedicadas a celebrar Contratos
de Seguro reciben una prima en concepto de pago y se obliga frente al
Asegurado a indemnizarle, si ocurre deviene el evento o riesgo asegurado. Las
condiciones del contrato de seguros deben estar claramente establecidas entre
el Asegurado y la Compañía de Seguros en una póliza o contrato. La actividad
aseguradora es un componente fundamental de los mercados financieros, junto
con el mercado de crédito o bancario y los mercados de valores o de
instrumentos financieros

o Servicios que ofrecen:

Estas compañías de seguros ofrecen distintos productos. La división clásica es

la deseguros generales, que son aquellos que resguardan o cubren un bien
mueble, o sea todo bien que se pueda trasladar de un lugar a otro, ya sea por
sus propios medios o porfacultad de un tercero. Como asimismo un bien
inmueble que son las casas o edificios.Por otro lado las compañías de seguro
ofrecen los seguros de vida, que son aquellos que protegen, como lo dice su
nombre, la vida de una persona. Estos seguros se haránefectivos en el
momento de la muerte del contratante, que habrá pactado conanterioridad el
monto capital que desea resguardar, para proteger la continuidad de lacalidad
de vida, de la familia que deja.

El poder contratar un seguro por medio de una compañía, es un método

efectivo de poder proteger lo mas apreciado para una persona, ya sea la
inversión de su vida, que puede ser la casa, o para aquellas personas que
aman y adoran su automóvil, unamanera efectiva de cuidar su estado inicial
cuando fue comprado. Para aquellas personas que consideran que su vida, y
por tanto la protección indirecta de su familia,no existe nada más tranquilizador
que contar con un seguro de vida, para que frente acualquier suceso sus seres
queridos no queden desvalidos.
Seguros Obligatorios en el Perú

- Seguro de ley vida

- Seguro Complementario de Trabajo de Riesgo
- Seguro obligatorio de Accidentes de Tránsito – SOAT.
- Seguro de responsabilidad Civil para propietarios de Canes

COMPAÑÍAS DE SEGURO EN EL PERÚ:

MAPFRE-PERU

Somos el primer grupo asegurador de

España y el de mayor presencia en
Latinoamérica. Nuestras operaciones.
Están respaldadas por tres de los
reaseguradores más grandes del mercado.
Además, ofrecemos seguros para cada
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peruano y cuenta con más de 2'000,000 de
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desarrollo e innovación, esto nos permite
ser la mejor opción para satisfacer las
necesidades de protección de nuestros
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experiencia. Nos preocupamos día a día en
seguir ofreciéndole a nuestros clientes nuevos
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de 100 años de experiencia y solidez en el mercado asegurador peruano, por
ello podemos ofrecerte la tranquilidad que necesitas para salir adelante.

LINKOGRAFIA
 https://elcomercio.pe/economia/peru/bcr-son-funciones-le-encargan-
228140-noticia/
 http://www.bcrp.gob.pe/docs/sobre-el-bcrp/folleto/folleto-institucional.pdf
 http://www.sbs.gob.pe/acercadelasbs
 https://www.rankia.pe/blog/analisis-igbvl/4109242-que-superintendencia-
mercado-valores-smv