REPATRIACIÓN

DE
CAPITALES 2017
CPC Xavier Méndez Alvarado
Méndez Alvarado DFK, S.C.
Marzo 2017
 Obligados al pago del ISR
Art. 1 LISR
a) Personas @sicas y morales residentes en México
Las personas Bsicas y morales residentes en México, están obligadas a pagar el
ISR, respecto de todos sus ingresos, cualquiera que sea la ubicación de la
fuente de riqueza de donde procedan.

b) Intereses y ganancia cambiaria acumulables por las personas @sicas
(Arts. 8, párrafo sexto, 90, párrafos primero y quinto, 143, fracción IV LISR)
Están obligadas al pago del ISR, las personas Bsicas residentes en México que
obtengan ingresos en efecVvo, en bienes, devengado cuando así señale la LISR,
en crédito, en servicios en los casos que señale la citada Ley, o de cualquier otro
Vpo.
Cuando las personas Bsicas tengan deudas o créditos, en moneda extranjera, y
obtengan ganancia cambiaria derivada de la fluctuación de dicha moneda,
considerarán como ingreso la ganancia determinada conforme al ar[culo 143
de la LISR.

Cuando la ganancia cambiaria y los intereses provengan de depósitos 2
efectuados en el extranjero, o de créditos o préstamos otorgados a residentes
en el extranjero, serán acumulables conforme se devenguen.
Consecuencias por omiOr el cumplimiento de
obligaciones
El incumplimiento de la presentación de declaraciones o del pago de
impuestos detona una serie de consecuencias legales, mismas que se
describen a conVnuación:

Cuando se cumple de manera espontánea

Se paga únicamente la contribución actualizada, más los recargos.
§  ¿Hasta cuántos Ejercicios?
§  ¿Cuándo 5 y cuándo 10?
§  ¿Qué períodos?

Cuando se cumple derivado de una invitación
3
De igual forma, se paga únicamente la contribución actualizada, más los
recargos.
Caducidad de las facultades de comprobación
Art. 67 del CFF

§  Plazo general de 5 años.
§  Excepción a la regla general, teniendo plazo especial de 10 años
cuando:
•  No se realice la inscripción al RFC;
•  No se lleve contabilidad o no la conserve durante el plazo legal;
•  No se presente declaración anual de un ejercicio. 4
Inversiones en el extranjero
¿Por qué las personas deciden inverOr en el extranjero?
•  Protección del patrimonio ante:
Ø  Crisis económicas;
Ø  Devaluaciones;
Ø  IncerOdumbre;
Ø  Inseguridad.
•  Mejores alternaOvas de inversión que opOmicen sus ganancias
•  Porque creen que de esa forma son invisibles al SAT
¿Por qué las personas y las empresas se interesan en regularizarse?
•  Les importa estar al corriente de sus obligaciones fiscales
•  No quieren problemas con la autoridad fiscal
Ø  FATCA (Foreign Account Tax Compliance Act) 5
Ø  CRS (Common ReporOng Standard)
Regularización de las inversiones mantenidas en el
extranjero
¿Qué opciones existen para regularizar las inversiones mantenidas
en el extranjero?
•  Programas o esquemas de repatriación de capitales.
•  Pagar el ISR correspondiente a los intereses y a la ganancia
cambiaria conforme al procedimiento de la LISR.
•  Optar por pagar el ISR correspondiente a los intereses y a la
ganancia cambiaria aplicando el factor de acumulación previsto
por el Reglamento de la LISR y la RMF al monto del depósito o
inversión al inicio del ejercicio fiscal de que se trate.

¿Cuál de todas las anteriores es la más conveniente? 6
¿Quiénes se ven beneficiados con el Decreto de
Repatriación de Capitales, publicado en el Diario Oficial
de la Federación el 18 de enero de 2017 (Decreto)?
•  Las personas Bsicas y morales residentes en México y las residentes
en el extranjero con establecimiento permanente en el país que
hayan obtenido ingresos provenientes de inversiones directas e
indirectas, que hayan mantenido en el extranjero hasta el 31 de
diciembre de 2016. Ar#culo Primero del Decreto.
•  En el caso de ingresos percibido en copropiedad o sociedad
conyugal, corresponderán a cada persona Bsica en la proporción a
que tenga derecho. Ar#culo 236 del Reglamento de la Ley del ISR.

•  Inversiones indirectas: Las que se realicen a través de enVdades o
figuras jurídicas extranjeras en las que los contribuyentes parVcipen
directa o indirectamente, en la proporción que les corresponda por
su parVcipación en dichas enVdades o figuras, así como las que
realicen en enVdades o figuras jurídicas extranjeras transparentes 7
fiscalmente. Ar#culo Quinto del Decreto y ar#culo 176 párrafos
octavo y noveno de la LISR.
¿Para qué Opo de Ingresos Oene alcance los beneficios
derivados del Decreto?

Todos los obtenidos por PF ó PM según Títulos II, IV ó VI de la
Ley del ISR, siempre que no provengan de alguna acVvidad
ilícita; entre otros: (Ar#culos: 8 párrafo sexto, 90 párrafos
primero y quinto, 143, fracción IV de la LISR).

•  Para los intereses que la inversión genera; conforme se
devenguen,
•  Para la ganancia cambiaria que la inversión genera; conforme
se devengue.
•  Para aquellos ingresos y/o inversiones que debiéndose haber
declarado en su momento, no se reportaron en la declaración 8
anual.
¿Cuándo Oenen que ser Repatriados los Recursos?
A más tardar el 19 de julio de 2017. Ar#culo Segundo y Único
Transitorio del Decreto.
¿Cuándo se está obligado al pago del ISR con moOvo
de la Repatriación?
Dentro de los 15 días naturales siguientes a la fecha de
repatriación de los Recursos. Ar#culo Cuarto del Decreto.
¿Cómo afecta la Repatriación a las Declaraciones del
ISR que he presentado por ejercicios anteriores?
En lo absoluto; no se requiere presentar ninguna declaración
complementaria; en la declaración anual de 2016 ni siquiera se 9
debe incluir: ni como ingreso acumulable ni como dato
informaOvo.
¿Cómo se debe pagar el ISR con moOvo de la
Repatriación?
Efectuando un pago único aplicando la tasa del 8%, sin
deducción alguna, al monto total de los recursos que se
retornen al país. Ar#culo Tercero del Decreto.
Se considera que la repatriación se realiza al momento en que
sean depositados en México a través de InsOtuciones de
Crédito o Casas de Bolsa y provengan del mismo remitente y
beneficiario o cuando éstos sean partes relacionadas.

En su caso, se podrá acreditar contra el ISR determinado (8%), el
ISR que se haya pagado en el extranjero; el acreditamiento debe
darse atendiendo a lo dispuesto en el ar[culo 5 de la LISR. 10
¿Qué requisitos de permanencia Oenen los recursos
que hayan sido objeto de la Repatriación? Ar#culo
Segundo del Decreto.
•  Permanecer inverOdos en territorio nacional por un plazo al
menos dos años contados a parVr de la fecha en que se
retornen.
•  La inversión debe realizarse durante el ejercicio fiscal de
2017.
11
 ¿En qué debo InverOr los recursos Repatriados?
Ar#culo Sexto del Decreto.
1.  Adquisición de bienes de acOvo fijo que sean deducibles para
efectos del ISR y que sean uOlizados por los contribuyentes para la
realización de sus acOvidades en el país, sin que se puedan enajenar
en un periodo de dos años contados a parVr de la fecha de su
adquisición. (PF y PM).
2.  Adquisición de terrenos y construcciones ubicados en México que
sean uOlizados por los contribuyentes para la realización de sus
acOvidades, sin que los puedan enajenar en un periodo de dos años,
contados a parVr de la fecha de adquisición. (PF y PM).
3.  En invesOgación y desarrollo de tecnología, por lo que para efectos
de esta fracción, se consideran aquellas inversiones desVnadas
directa y exclusivamente a la ejecución de proyectos propios
del contribuyente que se encuentren dirigidos al desarrollo de 12
productos, materiales o procesos de producción para la invesVgación
y desarrollo de tecnología. (PF y PM).
 ¿En qué debo InverOr los recursos Repatriados?
Ar#culo Sexto del Decreto.
4.  El pago de pasivos que hayan contraído con partes independientes
con anterioridad a la entrada en vigor del presente Decreto, siempre
y cuando el pago se realice a través de insVtuciones de crédito
o casas de bolsa consVtuidas conforme a las leyes mexicanas.
También se considerará dentro de este supuesto el pago de
contribuciones o aprovechamientos, así como el pago de sueldos y
salarios derivados de la prestación de un servicio personal
subordinado en territorio nacional. (Únicamente PM).
5.  En la realización de inversiones en México a través de insOtuciones
de crédito o en casas de bolsa, consVtuidas conforme a las leyes
mexicanas. (PF y PM).

Durante el periodo de dos años de permanencia, pueden incluso cambiar
a una inversión disOnta a la originalmente elegida, siempre y cuando
13
esta nueva inversión sea de las señaladas anteriormente. Ar#culo
Segundo del Decreto.
¿Puedo dar cumplimiento a las obligaciones de
inversión por conducto de una Persona Moral en la
que sea Socio?

Sí, siempre y cuando se trate de acciones de personas morales
residentes en México y cuando estas desVnen los recursos en
cualquiera de las fracciones I, II y III de la pregunta anterior.
Ar#culo Sexto del Decreto.
14
¿Sobre que Base debo calcular el ISR con moOvo de la
Repatriación?
En términos de la Ley del ISR, la suma de:

•  Intereses devengados.
•  Ganancia cambiaria devengada.
•  Ingresos lícitos que no se hayan declarado en su oportunidad.

En términos del ar[culo 239 del Reglamento de la Ley del ISR y
de la Regla 3.16.11. de la Resolución Miscelánea.

•  Saldo de la inversión converOda a moneda nacional al inicio
del ejercicio por el factor de acumulación correspondiente al
ejercicio de que se trate: 15
Inflación y Tipos de Cambio
Concepto 2016 2015 2014 2013 2012
INPC Dic año actual 122.5150 118.5320 116.0590 111.5080 107.2460
INPC Dic año anterior 118.5320 116.0590 111.5080 107.2460 103.5510
Inflación Anual 0.0336 0.0213 0.0408 0.0397 0.0357
Tipo de Cambio
17.3398 14.7348 13.0652 12.9880 13.9787
1er. día año actual
Tipo de Cambio
20.6640 17.2065 14.7180 13.0765 13.0101
Últ. día año actual
Diferencia porcentual
19.17 % 16.77 % 12.65 % 0.68 % (6.93 %)
Tipo de Cambio
Tasa Interés USA 1.00 % 1.00 % 1.00 % 1.00 % 1.00 %
Inflación anual (3.36 %) (2.13 %) (4.08 %) (3.97 %) (3.57 %) 16
Factor Teórico 16.81 % 15.64 % 9.57 % (2.29 %) (9.50 %)
Factores de acumulación para Personas Físicas por
Inversión mantenidas en el extranjero
Año Factor
2012 0.0312
2013 0.0310
2014 0.0363
2015 0.1261
2016 * 0.1647
17
Simulación 1M
ISR a cargo
Inversión al
Tipo de cambio Inversión en Ingreso 35% 8%
Ejercicio inicio del Factor
1er día pesos acumulado
ejercicio en USD
2012 1,000,000 13.9787 13,978,700 0.0312 436,135 152,647 34,891
2013 1,000,000 12.9880 12,988,000 0.0310 402,628 140,920 32,210
2014 1,000,000 13.0562 13,056,200 0.0363 473,940 165,879 37,915
2015 1,000,000 14.7348 14,734,800 0.1261 1,858,058 650,320 148,645
2016 1,000,000 17.3398 17,339,800 0.1647 2,855,865 999,553 228,469
6,026,627 2,109,319 482,130
301,331 24,107
18
¿Qué importe es el que debo Repatriar?
El que resulte de sumar a los ingresos por intereses, ganancia
cambiaria y las inversiones. Ar#culo Segundo del Decreto.

•  Cuando las inversiones mantenidas en el extranjero de las
cuales derivan los ingresos, consVtuyan conceptos por los que
se debió haber pagado el ISR, se deberá comprobar el pago
correspondiente, en cuyo caso ya no será necesario efectuar
el pago del ISR ni repatriar la inversión. Ar#culo Cuarto del
Decreto.
•  La Regla 11.8.9. de la Resolución Miscelánea señala que la
acreditación en comento incluye el no estar obligado al pago
o que se trata de un ingreso exento. 19
¿Qué opiniones ha emiOdo el SAT en su interpretación
sobre el importe que los contribuyentes deben
retornar al país?
•  En febrero de 2017 en el folleto informaVvo “Retorno de
inversiones” se menciona: “Retornar la inversión más sus
rendimientos a más tardar el 19 de julio de 2017”

•  Regla 11.8.9. de la Resolución Miscelánea 2017:

Primera publicación 5:00 a.m.

“11.8.9. Para los efectos del Ar#culo Cuarto, segundo párrafo del
Decreto a que se refiere este Capítulo, se podrán excluir de la base
para calcular el impuesto, así como del requisito de retorno, los
recursos respecto de los cuales se pueda acreditar que no se estaba
obligado al pago del impuesto sobre la renta por su obtención, que 20
estaban exentos de pago o que efecWvamente se pagó el impuesto
correspondiente.”
¿Qué opiniones ha emiOdo el SAT en su interpretación
sobre el importe que los contribuyentes deben
retornar al país?
ÚlVma publicación 8:00 a.m.

“11.8.9. Para los efectos del Ar#culo Cuarto, segundo párrafo del Decreto a
que se refiere este Capítulo, se podrán excluir de la base del impuesto los
recursos que se retornen al país respecto de los cuales se pueda acreditar
que no se estaba obligado al pago del impuesto sobre la renta por su
obtención, que estaban exentos de pago o que efecWvamente se pagó el
impuesto correspondiente.”

Se Vene conocimiento de la discrepancia en la interpretación
entre la Subsecretaría de Ingresos y el SAT; el primero
reconoce que no es necesario el retorno en tanto que la otra
posición es que sí se debe retornar la inversión,
independientemente que se haya pagado el ISR de su origen. 21
¿Porqué consideramos que el SAT esta mal en su
interpretación sobre el importe que debe ser
Repatriado a Territorio Nacional?
La exposición de moVvos del Decreto en el párrafo quinto
menciona:

“Que este esquema fomentará y facilitará el retorno del capital
mantenido en el extranjero, el cual se deberá aplicar en acWvidades
producWvas que coadyuven al crecimiento económico del país, a la vez
que se generen ingresos tributarios para desWnarse a sufragar el gasto
público, por lo que se considera conveniente otorgar un es#mulo fiscal a
las personas \sicas y morales que retornen recursos al país,
consistente en aplicar la tasa del 8%, sin deducción alguna, para
efectos del impuesto sobre la renta sobre el monto total de los
mismos;
Aquí se hace mención al retorno de recursos; nunca hay 22
mención que sea sobre la totalidad de los mismos.
¿Porqué consideramos que el SAT esta mal en su
interpretación sobre el importe que debe ser
Repatriado a Territorio Nacional?
Para aplicar la opción de pagar el 8% no es una condición el
retorno de toda la inversión que se encuentre en el extranjero
hasta diciembre de 2016.

“Solamente quedarán comprendidos dentro del beneficio a que se
refiere el ar#culo anterior, los ingresos y las inversiones que se
retornen al país durante el plazo de vigencia del presente Decreto y se
inviertan y permanezcan inverWdos en territorio nacional por un plazo
de al menos dos años contados a parWr de la fecha en que se retornen.”
Ar#culo Segundo del Decreto.

En todo del Decreto, en su redacción, no se lee de forma clara y
precisa que se tenga que retornar la totalidad de la inversión. 23

En la aplicación estricta de su contenido se desprende que se
deben retornar los ingresos y las inversiones mantenidas en el
extranjero que el contribuyente quiera regularizarlas en apego al
Decreto; los ingresos que se generan principalmente corresponden
a los intereses devengados y a la ganancia devengada con moOvo
de la variación en el Opo de cambio; las inversiones pueden tener
dos orígenes:

i)  Aquellas por las que se demuestre que su origen ya pago ISR
en México, se pueda acreditar que no hay obligación o se
trate de inversiones exentas (Regla 11.8.9. de la Resolución
Miscelánea),
ii)  Aquellas que nunca pagaron el ISR en México, situación que
en los términos del Decreto Oenen que retornar en su
totalidad al país para entonces estar en condiciones de 24
apegarse al Decreto.
25
26
27
ACCIONES SUGERIDAS A SEGUIR
I.  Conformación del Expediente.

A.  Expediente en Papel.

i.  Estados de Cuenta,
ii.  Papel de Trabajo con los cálculos,
iii.  Soporte Técnico,
iv.  Decreto, y
v.  Reglas de la Resolución Miscelánea.

B.  Expediente Electrónico

II.  Hacer Transferencia y traer Recursos.

III.  Efectuar Pago del ISR a través del Formato aprobado por el SAT.
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IV.  Presentación del Aviso de DesVno de los Recursos Repatriados.
Cálculos conforme a la Ley del ISR.
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