Capital Propio Tributario

1
Introducción
Capital
En términos económicos el capital se entiende como aquel factor de

producción constituido por inmuebles, maquinarias o instalaciones de
cualquier género, que en colaboración con otros factores, principalmente el
trabajo, se destina a la producción de bienes y servicios.
El Capital constituye una deuda de la sociedad con respecto a sus socios.
2
1. Tipos de
Capital
3
Tipos de Capital
Capital Contable o Patrimonio Financiero
-Representa el valor aportado por los dueños de la empresa a título de

aporte de capital.
-Incluyendo las reservas reglamentarias, especiales y de utilidades

financieras retenidas o no distribuidas.
4
Tipos de Capital
Capital Propio Tributario
-El artículo 41 N°1 inciso primero de la LIR, expresa:
Diferencia entre el activo y pasivo exigible a la fecha de

iniciación de ejercicio comercial,
Debiéndose rebajar los valores intangibles, nominales,

transitorios y de orden (valores INTO) y otros que
determine la Dirección Nacional, que no representen
inversiones efectivas.
Formarán parte los valores del empresario que hayan

estado incorporados al giro de la empresa.
Personas naturales deben excluir de la contabilidad los

bienes y deudas que no originen rentas gravadas en esta
categoría o que no correspondan al giro, actividades o
negociaciones de la empresa.
5
Tipos de Capital
Capital Efectivo
-De acuerdo a lo determinado en la Ley de la Renta, en su artículo 2 N° 5, lo

define como:
• Intangibles
• Nominales
TOTAL ACTIVOS – VALORES (I.N.T.O)
• Transitorios
• Orden
6
Tipos de Capital
Patrimonio
-Solo las personas naturales o jurídicas pueden tener patrimonio, pues ellas
pueden adquirir bienes o créditos y contraer obligaciones.
-Toda persona natural o jurídica tiene necesariamente un patrimonio,

aunque actualmente no posea bien alguno.
-Que la misma persona no puede tener por regla general más que un solo
patrimonio, en el sentido propio de esta palabra, ya que el patrimonio es una
universalidad de bienes y de cargas.
7
2. Aspectos
Generales del
Capital Propio
Tributario
8
2. Aspectos Generales del Capital Propio Tributario
Contribuyentes obligados a determinar el Capital Propio Tributario
Los contribuyentes de Primera Categoría, que declaren sus rentas conformes a las normas del Art. 20 de la LIR,
mediante un balance general (contabilidad completa)
Los contribuyentes del artículo 14 bis de la Ley de la Renta, cuando pongan término a su giro (1).
Consideración importante merecen las Sociedades constituidas como plataformas de inversión al amparo del artículo
41 D de la LIR (eliminado a partir del 01.01.2022 con Ley 21.047 del 23 de Noviembre del 2017).
1) Cabe recordar que con la Reforma Tributaria se produce el fin de la franquicia del artículo 14 bis en forma
paulatina, ya que si bien se deroga este régimen especial de tributación, sus disposiciones transitorias establecen
que aquellos contribuyentes que al 31 de diciembre de 2014 se encuentren acogidos a este régimen, podrán
mantenerse en él hasta el 31 de diciembre de 2016, en tanto cumplan los requisitos para tal efecto.
9
Partidas que Inciden en la Determinación del CPT
Total Activo $
Más:
Estimaciones que hayan disminuido valores de activo, no
$
aceptados por la LIR (ejemplo: Estimación deudores
incobrables)
Menos:
Valores intangibles, nominales, transitorios y de orden, que no $
representen inversiones efectivas.
Menos:
Otras deducciones:
Bienes que no originen rentas gravadas en la primera
$
categoría o que no correspondan al giro.
Mayor valor por retasación técnica del activo fijo
Bienes de actividades sujetas a presunciones de renta.
Capital Efectivo $
10
Una vez depurado el activo, corresponde deducir el Pasivo Exigible:
•Cuentas por Pagar.

•Documentos por Pagar.
•Acreedores Varios.
•Prov. para Gratificaciones y Participaciones Legales o Contractuales.
•Prov. para Indemnización por Años de Servicios Pactadas a Todo Evento.
•Provisiones para Participaciones de Directores de Sociedades Anónimas.
•Impuestos Retenido.
•Leyes Sociales.
•Dividendos no Cobrados por los Accionistas.
•Acreedores a Largo Plazo.
Pasivo Exigible: Obligaciones reales de la sociedad con terceros.
11
Por lo cual el esquema seguiría de esta forma:
Menos: $
Pasivo exigible (corto y largo plazo) $

Del pasivo exigible se excluyen:
Provisiones para el pago de Impuesto a la Renta.
Provisiones de gasto, que la Ley no acepta como
tales.
= Capital Propio Tributario Inicial $
12
Conceptos Asociados a la Determinación del CPT
a) Valores INTO
De acuerdo a lo señalado en el artículo 41 inciso primero N°1, deben rebajarse del total
activo, siempre que no representen una inversión efectiva.
Valores Intangibles: Bienes de uso que se caracterizan por carecer de sustancia

física.
Se pueden clasificar según:

Identificables: Marcas, Derechos de
Posibilidad de tener llave, Derechos de autor, Licencias, No identificables: Publicidad, Gastos
identidad propia etc. de organización, etc.
Forma de Adquiridos (intercambio con terceros): Desarrollados por la propia entidad:

incorporación: Concesión, Franquicia, etc. Gasto de desarrollo
Posibilidad de
Vendibles por separado No vendibles por separado
venderlos:
Limitada por ley o contrato: Patentes o

Plazo de vida legal Perpetua: Marca renovable
concesiones
13
Valores INTO
Valores Nominales: Valor asignado a un bien o título.
De acuerdo a lo señalado en la Circular 27 del año 1976, las pérdidas de arrastre son consideradas un valor nominal.
Valores Transitorios: Estas cuentas se emplean para reflejar operaciones transitorias.
Algunos Ejemplos:
Reclamaciones Pendientes
Partidas en Suspenso
Diferencias en Caja
Los Dividendos Transitorios y los Retiros Personales deben ser rebajados del total activo, según lo señalado en la Circular 100 del año
1975.
14
a) Valores INTO
Valores de Orden: Su objetivo es reflejar responsabilidades u otro tipo de

información en la contabilidad de la empresa.
Algunos Ejemplos:
15
b) Otros Valores que No Representen Inversión Efectiva
 Aportes por Enterar.
 Acciones Suscritas y No Pagadas.
16
c) Situación Especial de las Personas Naturales
Bienes que no originan rentas gravadas o que no son del giro,
Bienes sujetos a presunciones de renta de derecho.
17
a) Activos
Por activos se entiende aquellos recursos con potencial para producir beneficios
en el futuro.

Se puede agregar que corresponde a todos los bienes y derechos que posee
una empresa, susceptibles de ser valorados en dinero, tales como bienes raíces,
automóviles, derechos de marcas, patentes, cuentas por cobrar, entre otros.
Pagos Provisionales Mensuales.

Aportes o Derechos en Sociedades de Personas Constituyen Capital Propio
Entrega de Mercaderías o Servicios como Pago de Aporte.
18
a) Activos
Cuenta Particular de los Socios de una Sociedad de Personas.

Cuentas Corrientes Comerciales de los Socios.
Cuenta Acciones, Bonos y Debentures.
Inversiones Efectuadas en el Exterior.
Inversiones en Fondos Mutuos.
Activos en Leasing.
Activos que Completen su Vida Útil.
19
a) Activos
Cuenta “Depreciación Acumulada”.

Depreciación Normal y Acelerada.
Bienes Recibidos en Comodato.
Retasación Técnica o Voluntaria de los Activos Fijos.
Cuenta Estimación de Clientes o Deudas Incobrables .
Aportes Efectuados a Fondos Mutuos.
Pérdidas de Arrastre.
Gastos de Organización y Puesta en Marcha.
20
b) Pasivos Asociados a Gastos Adeudados Rechazados por la LIR
Provisiones.
Provisión Impuesto Renta.
Provisión para Gratificaciones Voluntarias.
Provisión Vacaciones que se Cumplen al año Siguiente.
Utilidad del Ejercicio.
Anticipos de Contrato.
21
3. Determinación
del Capital
Propio Tributario
22
3. Métodos de Determinación del Capital Propio Tributario.
La metodología establecida, en esencia, busca determinar un Capital o Patrimonio

Tributario a partir de información contenida en los estados financieros.
Cuando se habla de
• Según lo establecido en el determinar el CPI:
artículo 41 inciso primero
N° 1 de la Ley de Renta. •Información reflejada en el
balance del ejercicio
• Circular N° 100 de fecha inmediatamente anterior.
19.08.1975.
•O la declaración de
iniciación de actividades,
cuando se trate del primer
ejercicio.
23
A. Método del Activo:
1.Se debe determinar el Total de Activos de la sociedad.

2.Al Total de Activos anterior, se debe sumar aquellos activos que tributariamente
existen pero que no se encuentran contabilizados en el balance.
3.Restar a los conceptos anteriores, los valores INTO, (Intangibles, Nominales,
Transitorios y de Orden).
4.La suma de los dos primeros conceptos, menos el tercero, da como resultado, el
Capital Efectivo.
5.Al Capital Efectivo determinado, se debe restar el pasivo exigible.
También se debe considerar que la

mejor forma de determinar un CPT,
es utilizando un balance tributario,
esto es de 8 columnas.
24
B. Método del Patrimonio:
Este método plantea como punto de inicio las cuentas patrimoniales del
contribuyente, valorizadas financieramente, las cuales después de los ajustes
pertinentes reflejan el valor el Capital Propio Tributario.
Siguiendo como ejemplo el siguiente esquema:
25
1. Capital Pagado
2. Fondo de Revalorización del Capital Propio
3. Reserva por Retasación Técnica del Activo Fijo
4. Otras Reservas de Patrimonio
5. Fondo de Utilidades Retenidas
6. Utilidad del Ejercicio
Sub Total
Menos:
7. Dividendos Prov. o Retiros del Empresario o Socios de Sociedades de Personas.
8. Pérdidas de Arrastre
9. Pérdida del Ejercicio
Sub Total (Capital Propio Financiero)
26
Más (Menos) Ajustes Tributarios:

10.Más: Aportes del Empresario o Socios Incorporados al Giro de Empresa.
11.Menos: Estimaciones de Activos Abonados a una Cuenta de Patrimonio (Pasivo
No Exigible) por Concepto de Derecho de LLave, Marca, Patentes, Fórmulas etc.
12.Más: Est. que han Disminuido la Utilidad No Aceptadas por la Ley de la Renta,
tales como Estimación Deudores Incobrables, Obsolescencia, Existencias, etc.
13.Más (menos): Ajustes por Depreciación Acelerada y Normal del Activo Fijo
14.Más: Provisión Impuesto a la Renta
15.Más: Provisión para Gastos No Aceptados por la Ley de la Renta, como, por
ejemplo: las Vacaciones Ejercicio Sigte., Gratificaciones Globales Voluntarias, etc.
16.Menos: Mayor Valor Retasación Técnica del Activo Fijo
17.Más (Menos): Otros Ajustes Tributarios
Sub Total (Capital Propio Financiero)

27
C. Método de Saldos Comparados:
Este método se instauró formalmente durante el año tributario 2016, en donde a la

Declaración Jurada 1847 ya existente, se le incorporó, entre otras cosas, una columna
llamada “Valor Tributario” para cada cuenta informada, y que pertenezca al balance
de ocho columnas.
28
Otras Situaciones Relacionadas con el CPT.
Provisiones consideradas como pasivo exigible.
Se debe rebajar el capital suscrito y no pagado por los

accionistas de Sociedad Anónima Cerrada.
Pago provisional por utilidades absorbidas para la

Otras a empresa.
Considerar
Los activos fijos en Leasing no forman parte del Capital
Efectivo.
La cuenta ingresos anticipados.
Los contribuyentes de patentes municipales.
29
4. Variaciones del
Capital Propio
Tributario
30
4. Variaciones del Capital Propio Tributario
Aumentos de Capital Propio
La variación positiva del Capital Propio Inicial efectivamente integrado a la empresa.
Los nuevos Aportes de Capital efectuado por el empresario o socios o

nuevos socios
Las sumas o bienes entregados en cumplimiento de aportes sociales

convenidos al constituirse la sociedad, pero cuyo entero se difirió para una
Constituyen fecha posterior.
Aumentos Las cantidades pagadas por la suscripción de nuevas acciones emitidas
por sociedades anónimas.
Las revalorizaciones efectuadas por leyes especiales.
Los valores ingresados a la sociedad por venta de bienes que no

correspondan al giro y que hayan sido excluidos del Capital Propio por este
motivo.
31
Disminución de Capital
Es toda variación negativa que experimente el Patrimonio durante el ejercicio, y también toda
suma que se invierta en bienes o derechos que la ley excluya expresamente como Capital Propio.
Disminuciones de capital, formalmente escriturados.
Desembolsos que la Ley de Impuesto a la Renta no acepta como gastos, Circular N° 158 de 1976:
Constituyen  Impuestos de la LIR;
Disminuciones  Contribuciones de Bienes Raíces;
 Remuneraciones pagadas a personas que pueden influir en la empresa;
32
Constituyen Desembolsos que la Ley de Impuesto a la Renta no acepta

Disminuciones
como gastos, Circular N° 158 de 1976:
Sueldos empresariales mayores que los aceptados por la ley;
Gastos financieros por sumas ocupadas en bienes que no

produzcan rentas gravadas en la Primera Categoría.
Remuneraciones pagadas al cónyuge del contribuyente o a los

hijos de éste, solteros, menores de 18 años;
Donaciones efectuadas para fines distintos a los mencionados

en el Nº 7 del artículo 31 de la LIR o que superen los máximos
permitidos legalmente.
33
a) Disminución de Capital por Retiros personales del Empresario o

Socio
 Los retiros personales de los socios o empresario individual, por expresa
disposición de la LIR se consideran disminuciones de capital.
 Pagos Provisionales Mensuales que la sociedad ponga a disposición de un socio

o de varios, se considera también retiro y por lo tanto disminuye el Capital
Propio de la sociedad (Artículo 94 N° 3 de la LIR) (DJ 1837, plazo de
presentación: 16/05/2017).
b) Disminución de Capital por Dividendos de Sociedades Anónimas
 Los dividendos distribuidos por las sociedades anónimas a cualquier título, se

consideran igualmente disminuciones de capital por expreso mandato de la ley debiendo
incluirse como tales, en la fecha en que efectivamente se paguen, se pongan a
disposición o se abonen en cuenta a los accionistas.
34
5. Capital
Propio
Tributario para
Fines
Municipales
35
5. Capital Propio Tributario para Fines Municipales
• El valor de la patente será de un monto equivalente entre el dos y

medio por mil y el cinco por mil del capital propio.
• El inciso 3 del artículo 24, indica que “para efectos de este

artículo se entenderá por Capital Propio Inicial el determinado por
el contribuyente de acuerdo con las normas del articulo 41 y
siguientes de la Ley sobre Impuesto a la Renta, contenida en
DL N° 824 de 1974”.
• A partir del año tributario 2009 se modificó la obligación de

Artículo 24
informar por parte del contribuyente el CPT declarado, siendo
DL N° 3.063 de
este Servicio quien provee esta información.
1.979.
• Los contribuyentes podrán deducir aquella parte de dicho capital
que se encuentre invertida en otros negocios o empresas afectos
al pago de patente municipal.
Lo que deberá acreditarse mediante contabilidad fidedigna

(Certificado Original emitido por el Municipio donde se
encuentre registrada la empresa receptora de las
Inversiones). 36
5. Capital Propio Tributario para Fines Municipales
Un capital propio tributario equivalente al monto

de la base imponible que determinen en la
misma oportunidad conforme al número 3, de la
letra A), del referido artículo.
Contribuyentes que se acojan al
régimen establecido en el artículo
14 Ter letra A) de la Ley de la
o
Renta.
Aquel que determinen de acuerdo al número 1,
del artículo 41 de la LIR a la misma fecha, el
que se acreditará fehacientemente según un
balance practicado al efecto.
37
6. Incidencias del
Capital Propio
Tributario
38
6. Incidencias del Capital Propio Tributario
1. Efectos Tributarios de la Corrección Monetaria del Capital Propio Tributario.
El inciso primero del artículo 41 de la Ley de la Renta, establece que los

contribuyentes de esta categoría, que declaren sus rentas efectivas
conforme a las normas contenidas en el artículo 20, demostradas mediante
un balance general, deberán reajustar anualmente su Capital Propio Inicial,
en conjunto con el reajuste aplicado sobre los valores no monetarios
que éste mismo incluye.
Asimismo, en los incisos segundo y tercero del N° 1 del artículo 41 del

mismo cuerpo legal, se señala que los aumentos y disminuciones de capital
deben corregirse monetariamente, revalorizándolos según la variación del
Índice de Precios al Consumidor, IPC.
39
De lo anteriormente expuesto, la Circular N° 100 del 19.08.1975, instruye

respecto de las cuentas contables que deben intervenir en la
contabilización de dichas revalorizaciones:
Corrección monetaria CPI y Aumentos del CPT
Cuentas Debe Haber

Corrección Monetaria XXX
Revalorización Capital Propio XXX
Corrección monetaria de las Disminuciones del CPT.
Cuentas Debe Haber
Revalorización Capital Propio XXX

Corrección Monetaria XXX
40
Finalmente se puede resumir, que dicho mecanismo está estructurado en la ley en

cuatro etapas:
1 2 3 4
C.M.
C.M. C.M. C.M.
Capital
Variaciones Activos No Pasivos No
Propio
de Capital Monetarios Monetarios
Inicial
41
Conforme a lo señalado en el artículo 32 de la LIR:
1.Se deducirán de la RLI, las partidas que se indican a

continuación:
a) El monto del reajuste del Capital Propio Inicial del ejercicio.

b) El monto de reajuste de los aumentos de dicho Capital Propio, y
c) El monto del reajuste de los pasivos exigibles reajustables o en
moneda extranjera.
1. Se agregarán de la RLI, las partidas que se indican a

continuación:
a) El monto del reajuste de las disminuciones del Capital Propio Inicial del
ejercicio, y
b) El monto de los ajustes del activo a que se refieren los números 2 al 9
del artículo 41, a menos que ya se encuentren formando parte de la
Renta Líquida.
42
El objetivo principal de lo estipulado en la Circular 100

del año 1975 es únicamente reflejar la pérdida de
valor que han sufrido los valores monetarios de
una sociedad.
Pero la pregunta que vale la pena efectuar, en el marco de lo

ya mencionado, es que como se pretende reflejar esto, si el
procedimiento de aplicación de la corrección monetaria se
hace sobre los valores no monetarios, los cuales
precisamente se autoprotegen de la inflación.
43
2. Importancia del Capital Propio Tributario en la División de Sociedades
El Nº 2 de la letra A) del artículo 14 de la LIR, modificado por la Ley 20.780,

establece en lo pertinente que en caso de:
Sin cambios Con cambios

• La División de
• La Conversión de una empresa
Sociedades: nueva base
individual en una sociedad de
cualquier clase. de asignación de rentas
• Fusiones: (incluyendo la “impropia”).
acumuladas,
Goodwill y Badwill. reinversiones y otras
partidas.
• Desde Patrimonio Neto
Financiero al Capital
Propio Tributario a la
fecha de la División, a
partir del 01.01.15.
44
3. Incidencia del Capital Propio Tributario en el Régimen 14 Ter letra A

(Antiguo) y Propymes (nuevos)
14 TER Letra A):

-Al ingreso: Tributación de las Rentas Acumuladas al 31/12 del ejercicio previo al
ingreso al régimen del art. 14 Ter letra A, para empresas que se acogieron el año
2015 o 2016.
-A la salida: Determinar el monto del Capital Propio Tributario existente al 31 de
Diciembre del último ejercicio acogido al régimen, valorizando los activos
existentes a dicha fecha. Dicho monto, constituirá el Capital Propio Inicial de la
empresa o sociedad al momento de cambiar al régimen general
14 D N°3 y N°8:
Propyme General (14 D N°3):
-Requisito de ingreso, al momento del inicio de actividades su capital efectivo no
debe exceder de 85.000 UF.
-Determina un Capital Propio Tributario simplificado.
Propyme Transparente (14 D N°8):

-Al ingreso, debe cumplir todas las condiciones del Régimen Pro Pyme.
-No aplica corrección monetaria
-Determina un Capital Propio Tributario simplificado (contribuyentes con ingresos
superiores a UF 50.000). 45
7. Incidencia del
Capital Propio
Tributario en el
Nuevo Código
1023 del
Formulario 22
del AT 2017
46
7. Incidencia del Capital Propio Tributario en el Nuevo Código 1023 del
Formulario 22 del AT 2017
Incidencia del Capital Propio Tributario en el Nuevo Código 1023 del

La Resolución Exenta N° 39 de fecha 28 de marzo del 2017, establece la forma y

plazo para informar los saldos de utilidades que, al 31/12/2016, mantengan los
contribuyentes sujetos al IDPC sobre la base de un balance general según
contabilidad completa, y se mantengan en dicho régimen conforme a lo dispuesto en
el artículo tercero de las disposiciones transitorias de la Ley N° 20.780, modificada por
la Ley N° 20.899.
Dado lo anterior, en el resolutivo N° 1 letra d) señala que debe ser informada en el

reverso del Formulario 22 en el recuadro N° 3 código 1023, la Diferencia entre el
CPT y el Capital Aportado, FUT; FUNT y FUR.
Lo anteriormente expuesto se puede graficar a través de la siguiente

determinación:
47
Valor positivo del Capital Propio Tributario determinado conforme al N° 1, del artículo 41 de la LIR
+ Menos:
El saldo positivo que se mantenga en el Fondo de Utilidades Tributables según lo dispuesto en el
literal i), de la letra a), N° 1, del numeral I.-, del artículo tercero de las disposiciones transitorias
de la Ley N° 20.780 (FUT).
El saldo positivo de inversiones que se mantenga en el Fondo de Utilidades Reinvertidas, según
lo dispuesto en el literal ii), de la letra a), N° 1, del numeral I del artículo tercero de las
disposiciones transitorias de la Ley N° 20.780 (FUR).
El saldo positivo que se mantenga en el Fondo de Utilidades No Tributables, según lo dispuesto
en el literal iii) de la letra a), N° 1, del numeral I.-, del artículo tercero de las disposiciones
transitorias de la Ley N° 20.780 (FUNT).
Rentas y otros ingresos acumuladas al 31.12.1983 (solo en el caso de empresarios individuales y
sociedades de personas).
El valor del capital aportado efectivamente a la empresa o sociedad, más los aumentos y menos
las disminuciones del mismo efectuadas en fechas posteriores, todos los valores antes señalados
debidamente reajustados de acuerdo a la variación del índice de precios al consumidor entre el
mes anterior a aquel en que se efectúa el aporte, aumento o disminución de capital y el mes de
noviembre de 2016.
Dentro de los valores antes indicados, no se deben considerar aquellos aportes o aumento de
capital que hayan sido financiados con retiros reinvertidos de conformidad a lo dispuesto en el
artículo 14 de la Ley de la Renta, vigente al 31.12.2016.
Diferencia Positiva o Negativa entre el CPT y el Capital Aportado, FUT, FUNT y FUR.
48
Incidencia del Capital Propio Tributario en el Nuevo Código 1023 del

Lo anterior se grafica en relación a los siguientes códigos del F
22:
1023 = 645 – (231 + 934 + 318) – 982 - 228 - 224 - 844
Cód. 645 Capital Propio Positivo +

Cód. 231 Saldo FUT al 31.12.16, con Crédito y con D° a Devolución. -
Cód. 934 Saldo FUT al 31.12.16, con Crédito y sin D° a Devolución. -
Cód. 318 Saldo FUT al 31.12.16, sin Crédito. -
Cód. 982 Remanente FUR para el ejercicio siguiente. -
Cód. 224 Saldo FUNT al 31.12.16. -
Cód. 228 Saldo rentas e ingresos al 31.12.83. -
Cód. 844 Total Capital Enterado
Cód. Diferencia entre el CPT y el Capital Aportado, FUT, FUNT y =
49
1023 FUR.
8. Capital Propio
Tributario y su
importancia en
Régimen de
Tributación
Parcialmente
Integrado (Art.
14 letra B).
50
8. Capital Propio Tributario y su importancia en Régimen de
Tributación Parcialmente Integrado (Art. 14 letra B).
En este registro se anotarán todas aquellas rentas o

cantidades acumuladas en la empresa que
representan un incremento del Capital Propio
Tributario en ésta, y que, en caso de ser
efectivamente retiradas, remesadas o distribuidas,
se afectarán con IDPC, IGC o IA, según
Rentas o corresponda.
Cantidades
Afectas al IGC El saldo de este registro, corresponde a cantidades
o IA (RAI) que forman parte del Capital Propio Tributario y
exceden de la suma del Capital Aportado a la
empresa, y de todas aquellas cantidades
acumuladas o retenidas que no deben afectarse con
impuesto al momento de su retiro, remesa o
distribución.
El cálculo se efectuará anualmente, al término de

cada ejercicio comercial.
51
Determinación del Monto que debe Anotarse en este Registro.

La forma de determinar las cantidades a anotar en este registro RAI puede
resumirse de la siguiente forma:
Concepto Monto
El CPT positivo determinado al término del año comercial respectivo según normas del (+)
N°1 del artículo 41 de la LIR.
Por no formar parte del saldo del CPT al término del año comercial respectivo, debe
reponerse para efectos de calcular el saldo de rentas: El monto de los retiros, remesas (+)
o distribuciones del ejercicio no imputados a los remanentes de rentas o cantidades
provenientes del ejercicio anterior anotados en los registros RAI, FUF y REX, que la
LIR califica como provisorios.
Estas partidas deben incorporarse reajustadas por el porcentaje de variación del IPC
entre el mes anterior al del retiro, remesa o distribución y el mes que precede al
término del año comercial respectivo.
Saldo positivo del registro REX que se determine al término del año comercial y para el
ejercicio siguiente (una vez que se ha efectuado la imputación de los retiros, remesas (-)
o distribuciones al remanente inicial).
Capital aportado efectivamente a la empresa, más sus aumentos y menos sus
disminuciones (todas esas cantidades reajustadas por el porcentaje de variación del (-)
IPC entre el mes anterior al del aporte o aumento de capital o disminución del mismo, y
el mes anterior al término del año comercial respectivo).
Cantidades afectas al IGC o IA, determinadas al término del año comercial (=)
respectivo (se considera solo el valor positivo que resulte).
52

Empresas que registren saldos positivos acumulados FUT, FUNT o en el FUR al
31.12.2016.
Concepto Monto
El CPT, según su valor positivo determinado al término del año comercial (+)
respectivo según normas del N°1 del artículo 41 de la LIR.
Por no formar parte del saldo del CPT al término del año comercial respectivo, debe
reponerse para efectos de calcular el saldo de rentas: (+)
El monto de los retiros, remesas o distribuciones del ejercicio no imputados a los
remanentes de rentas o cantidades provenientes del ejercicio anterior anotados en
los registros RAI, FUF y REX, que la LIR califica como provisorios.
Estas partidas deben incorporarse reajustadas por el porcentaje de variación del
IPC entre el mes anterior al del retiro, remesa o distribución y el mes que precede
al término del año comercial respectivo.
53

Empresas que registren saldos positivos acumulados FUT, FUNT o en el FUR al
31.12.2016.
Saldo positivo del registro REX (Incluye el FUNT) que se determine al término
del año comercial y para el ejercicio siguiente (una vez que se ha efectuado la (-)
imputación de los retiros, remesas o distribuciones al remanente inicial).
Capital aportado efectivamente a la empresa, más sus aumentos y menos sus
disminuciones (todas esas cantidades reajustadas por el porcentaje de (-)
variación del IPC entre el mes anterior al del aporte o aumento de capital o
disminución del mismo, y el mes anterior al término del año comercial
respectivo).
No se considerará bajo este concepto, los valores de aporte o de aumentos de
capital, que hayan sido financiados con reinversiones, cualquiera sea la fecha
en que éstas se hayan realizado.
Saldo de FUR determinado al término del año comercial respectivo (solo debe
considerarse cuando no ha sido considerado dentro del valor del capital (-)
aportado a la empresa).
Cantidades afectas al IGC o IA, determinado al término del año comercial (=)
respectivo (se considera solo el valor positivo que resulte).
54
Situación Especial de determinación de RAI al 01.01.2017.
Valor positivo del capital propio tributario determinado conforme al N° 1, del artículo 41 de (+)
la LIR
Menos
El saldo positivo que se mantenga en el Fondo de Utilidades Tributables indicado en el
literal i), de la letra a), N° 1, del numeral I.-, del artículo tercero de las disposiciones (-)
transitorias de la Ley N°20.780 (FUT).
El saldo de inversiones que se mantenga en el Fondo de Utilidades Reinvertidas, indicado
en el literal ii), de la letra a), N° 1, del numeral I.-, del artículo tercero de las disposiciones (-)
transitorias de la Ley N°20.780 (FUR).
El saldo que se mantenga en el Fondo de Utilidades No Tributables, indicado en el literal iii)
de la letra a), N° 1, del numeral I.-, del artículo tercero de las disposiciones transitorias de la (-)
Ley N°20.780 (FUNT)
El valor del capital aportado efectivamente a la empresa más sus aumentos y menos sus
disminuciones posteriores, reajustados de acuerdo a la variación del índice de precios al (-)
consumidor entre el mes anterior a aquel en que se efectúa el aporte, aumento o
disminución y el mes de noviembre de 2016.
Los aportes señalados no deben incluir a aquellos que hayan sido financiados con retiros
reinvertidos de conformidad al artículo 14 de la Ley de la Renta.
Diferencia determinada al 1° de Enero de 2017. =
55
9. Casos en los
cuales no hay
Aplicación de
Corrección
Monetaria del
Capital Propio
56
9. Casos en los cuales no hay Aplicación de Corrección Monetaria del
Capital Propio
1. Capital Propio Tributario Negativo
Los pasivos exigibles son mayores al total de

activos tributarios de la sociedad.
CPT NEGATIVO
No se procede
efectuar revalorización Existencia de un
de éste, no endeudamiento superior
determinándose al monto de la inversión
ningún efecto en la que registra el
corrección monetaria. contribuyente.
Se aprecia a una entidad que ha consumido su capital con

sucesivas pérdidas, y que en la continuidad de sus operaciones se
ha hecho necesaria la utilización de una cantidad de deuda con
terceros, distintos a los socios o accionistas.
57
Capital Propio
Sin embargo todo aporte o
disminución de capital
ocurrida en el ejercicio se
reajustará según la variación
1. Capital Propio Tributario Negativo experimentada por el IPC.
Los pasivos exigibles son mayores al total de

activos tributarios de la sociedad.
CPT NEGATIVO
No se procede
efectuar revalorización Existencia de un
de éste, no endeudamiento superior
determinándose al monto de la inversión
ningún efecto en la que registra el
corrección monetaria. contribuyente.
Se aprecia a una entidad que ha consumido su capital con

sucesivas pérdidas, y que en la continuidad de sus operaciones se
ha hecho necesaria la utilización de una cantidad de deuda con
terceros, distintos a los socios o accionistas.
58
Capital Propio
1.2
Como fue establecido en la Circular
N° 1 del año 2009, cuando el
porcentaje de reajuste da como
Factor Negativo de IPC. resultado un valor negativo, dicho
valor no debe considerarse,
igualándose éste a un valor cero.
1.3
Estas empresas no quedan
sometidas a las normas sobre
Sociedades que lleven Corrección Monetaria contenidas
Contabilidad en en el artículo 41 de la Ley de la
Moneda Extranjera. Renta.
59
Capital Propio
1.4
Las sociedades en referencia no se
Sociedades encuentran obligadas a calcular
Constituidas como el CPT, ni a incluirlo en su
Plataforma de Inversión declaración de impuesto a la renta.
Ley N° 21.047 del 23.11.17, elimina
al amparo del Artículo
este artículo.
41 D de la LIR.
60
10. Relación
entre el Capital
Propio Tributario
y el Fondo de
Utilidades
Tributarias.
61
10. Relación entre el Capital Propio Tributario y el Fondo de Utilidades
Tributarias.
El Capital Propio Tributario, es determinado a partir del total de activos que

poseen las sociedades, descontado el pasivo exigible, y dentro de ambos se
engloban todas las transacciones que forman parte del inventario de balance y
resultado que toda empresa determina.
Vale decir, la utilidad que se generó por el desarrollo de sus actividades

comerciales se encuentran contenidas dentro de la cuenta caja y
cuentas por cobrar; los costos de ventas tienen como contra cuenta el
pasivo proveedores, mientras que todos los gastos de administración y
ventas disminuyen directamente los activos a la hora de ser pagados.
62
10. Relación entre el Capital Propio Tributario y el Fondo de Utilidades
Tributarias.
Todo esto implica que si al capital inicial de constitución de la sociedad,

debidamente actualizado, se le incorporan los resultados tributarios acumulados
de los distintos ejercicios, se debe llegar al Capital Propio Tributario
determinado por la mecánica del método tradicional (ya sea el del Activo,
del Patrimonio o de Saldos Comparados).
63

Capital Propio Tributario

Cargado por

Copyright:

Formatos disponibles

Capital Propio Tributario

Cargado por

Información del documento

Derechos de autor

Formatos disponibles

Compartir este documento

Compartir o incrustar documentos

Opciones para compartir

¿Le pareció útil este documento?

¿Este contenido es inapropiado?

Copyright:

Formatos disponibles

Capital Propio Tributario

Cargado por

Copyright:

Formatos disponibles

1

En términos económicos el capital se entiende como aquel factor de

El Capital constituye una deuda de la sociedad con respecto a sus socios.

Capital Contable o Patrimonio Financiero

-Representa el valor aportado por los dueños de la empresa a título de

-Incluyendo las reservas reglamentarias, especiales y de utilidades

Capital Propio Tributario

-El artículo 41 N°1 inciso primero de la LIR, expresa:

Diferencia entre el activo y pasivo exigible a la fecha de

Debiéndose rebajar los valores intangibles, nominales,

Formarán parte los valores del empresario que hayan

Personas naturales deben excluir de la contabilidad los

-De acuerdo a lo determinado en la Ley de la Renta, en su artículo 2 N° 5, lo

-Toda persona natural o jurídica tiene necesariamente un patrimonio,

Contribuyentes obligados a determinar el Capital Propio Tributario

Partidas que Inciden en la Determinación del CPT

Partidas que Inciden en la Determinación del CPT

Una vez depurado el activo, corresponde deducir el Pasivo Exigible:

•Cuentas por Pagar.

Pasivo Exigible: Obligaciones reales de la sociedad con terceros.

Partidas que Inciden en la Determinación del CPT

Por lo cual el esquema seguiría de esta forma:

Pasivo exigible (corto y largo plazo) $

Conceptos Asociados a la Determinación del CPT

Valores Intangibles: Bienes de uso que se caracterizan por carecer de sustancia

Se pueden clasificar según:

Forma de Adquiridos (intercambio con terceros): Desarrollados por la propia entidad:

Limitada por ley o contrato: Patentes o

Conceptos Asociados a la Determinación del CPT

Valores Nominales: Valor asignado a un bien o título.

Valores Transitorios: Estas cuentas se emplean para reflejar operaciones transitorias.

Conceptos Asociados a la Determinación del CPT

Valores de Orden: Su objetivo es reflejar responsabilidades u otro tipo de

Conceptos Asociados a la Determinación del CPT

b) Otros Valores que No Representen Inversión Efectiva

 Aportes por Enterar.

 Acciones Suscritas y No Pagadas.

Conceptos Asociados a la Determinación del CPT

c) Situación Especial de las Personas Naturales

Bienes que no originan rentas gravadas o que no son del giro,

Bienes sujetos a presunciones de renta de derecho.

Partidas que Inciden en la Determinación del CPT

Pagos Provisionales Mensuales.

Partidas que Inciden en la Determinación del CPT

Cuenta Particular de los Socios de una Sociedad de Personas.

Partidas que Inciden en la Determinación del CPT

Cuenta “Depreciación Acumulada”.

Partidas que Inciden en la Determinación del CPT

b) Pasivos Asociados a Gastos Adeudados Rechazados por la LIR

La metodología establecida, en esencia, busca determinar un Capital o Patrimonio

A. Método del Activo:

1.Se debe determinar el Total de Activos de la sociedad.

5.Al Capital Efectivo determinado, se debe restar el pasivo exigible.

También se debe considerar que la

B. Método del Patrimonio:

Siguiendo como ejemplo el siguiente esquema:

B. Método del Patrimonio:

B. Método del Patrimonio:

Más (Menos) Ajustes Tributarios:

Sub Total (Capital Propio Financiero)