IAS 36

Dépréciation d’actif

1
 Séminaire de formation
Nouvelles Normes Comptables
Internationales IAS/IFRS
Animé par :
Bayrem ELFGUIR
2 2
 Objectif
La norme IAS 36, Dépréciation d’actifs, prescrit :
 
 Les procédures qu’une entreprise applique pour s’assurer
que ses actifs ne sont pas surévalués.
c’est-à-dire qu’ils sont
comptabilisés pour une valeur
qui n’excède pas le montant
qui sera recouvré par leur
utilisation ou par leur vente ;
 Dans quels cas une entreprise doit comptabiliser une perte
de valeur identifiée ou une reprise de perte de valeur ;

 Les informations à fournir pour les actifs dépréciés.

3
 Champ d’application
immobilisations corporelles

immobilisations incorporelles
La norme IAS 36
s’applique à la immeubles de placement
comptabilisation lorsque évalués selon la
de la méthode du coût amorti
dépréciation des
actifs suivants :
actifs financiers classés en
tant que filiales, entreprises
associées et coentreprises

Goodwill 4
Définitions des termes
de référence

5
 Une unité génératrice de trésorerie

C’est le plus petit groupe identifiable

d’actifs qui génère des entrées de
trésorerie largement indépendantes des
entrées de trésorerie générées par d’autres
actifs ou groupes d’actifs.

6
 Les actifs de support

Ce sont des actifs, autres que le goodwill,

qui contribuent aux flux de trésorerie futurs
tant de l’unité génératrice de trésorerie
examinée que d’autres unités génératrices
de trésorerie.

7
 La juste valeur diminuée des coûts
de la vente

C’est le montant qui peut être obtenu de la

vente d’un actif ou d’une unité génératrice
de trésorerie lors d’une transaction et dans
des conditions de concurrence normale
entre des parties bien informées et
consentantes, diminué des coûts de sortie.

8
 Une perte de valeur

C’est le montant par lequel la valeur

comptable d’un actif ou d’une unité
génératrice de trésorerie excède sa valeur
recouvrable.

9
 La valeur recouvrable

La valeur recouvrable d’un actif ou d’une

unité génératrice de trésorerie est la valeur
la plus élevée entre sa juste valeur
diminuée des coûts de la vente et sa valeur
d’utilité.

10
Identification d’un actif
qui a pu perdre de la
valeur

11
 Existence d’indices de perte
de valeur
Une entreprise doit apprécier à chaque date de clôture
s’il existe un quelconque indice qu’un actif puisse avoir
subi une perte de la valeur

Si un tel
indice
existe

L’entreprise doit estimer la valeur recouvrable de l’actif

12
 Sources d’informations

Pour apprécier s’il existe un quelconque indice qu’un actif ait

pu se déprécier, une entreprise doit au minimum considérer
les indications suivantes :

Sources Sources
d’informations d’informations
externes internes

13
Sources d’informations externes
La valeur de marché d’un actif a diminué de façon plus
importante que du seul effet attendu du passage du
temps ou de l’utilisation normale.

Des changements importants, ayant un effet négatif sur

l’entreprise, sont survenus au cours de la période ou
surviendront dans un proche avenir

Les taux d’intérêt du marché ont augmenté durant la

période et il est probable que cette augmentation
affectera le taux d’actualisation utilisé dans le calcul de
la valeur d’utilité d’un actif et diminuera de façon
significative sa valeur recouvrable.

La valeur comptable de l’actif net de l’entreprise est

supérieure à sa capitalisation boursière.
14
 Sources d’informations internes
Il existe un indice d’obsolescence ou de dégradation
physique d’un actif.

Des changements importants, ayant un effet négatif sur

l’entreprise, sont survenus au cours de la période ou
sont susceptibles de survenir dans un proche avenir,
dans le degré ou le mode d’utilisation d’un actif.
 la mise hors service de l’actif,
 le plan d’abandon ou de restructuration du secteur
d’activité auquel l’actif appartient,
le plan de sortie d’un actif avant la date prévue et
la ré-estimation de la durée d’utilité d’un actif comme
déterminée plutôt qu’indéterminée.

Un élément probant provenant du système d’information

interne montre que la performance économique d’un actif
est ou sera moins bonne que celle attendue. 15
 Illustration 1

Si une entreprise a fait l’acquisition d’un équipement de

production pour 150 000 UM dont la durée d’utilité est de 10
ans sans valeur résiduelle, elle comptabilise chaque année
15 000 UM au titre des amortissements.
Actuellement, à la fin de la 5ème période de détention et avant
dépréciation, la situation comptable de l’équipement se
présente de la façon suivante :

Valeur historique Amortissements Dépréciations VNC

Équipement 150 000 75 000 - 75 000

16
 Illustration 1 (suite)
Durant cette année, l’entreprise constate qu’un nouvel
équipement de production est apparu sur le marché et que ses
capacités productives sont supérieures et ses coûts d’utilisation
moindres.
L’existence d’indice de dépréciation conduit à déterminer une
valeur recouvrable de 15 000 UM.
 
La dépréciation de cette machine sera de 75 000 - 15 000 =
60 000 UM.
Après dépréciation, la situation comptable de l’équipement se
présente de la façon suivante :
Valeur historique Amortissements Dépréciations VNC
Équipement 150 000 75 000 60 000 15 000
17
Évaluation de la valeur
recouvrable

18
 Principe

ilJuste
n’est
parfois
valeur pas
Valeur recouvrable Sup possible
diminuéde et Valeur d’utilité
Déterminer
des coûts
cette
de la vente
valeur

19
 Mesure d’allégement
Il n’est pas toujours nécessaire de déterminer à la fois la
juste valeur d’un actif diminuée des coûts de la vente et sa
valeur d’utilité.

Si l’un ou l’autre de ces montants

est supérieur à la valeur comptable
de l’actif,

L’actif ne s’est pas déprécié

et il n’est pas nécessaire
d’estimer l’autre montant.

20
 Détermination de la valeur recouvrable
La valeur recouvrable est déterminée

Pour Principe
un actif pris Si l’actif ne génère
pour l’unité pas
génératrice
Exception de
individuellement d’entrées de àtrésorerie
trésorerie laquelle l’actif
largement indépendantes des
appartient.
entrées de trésorerie générées
par d’autres actifs ou groupes
d’actifs

21
 Juste valeur diminuée des coûts de la vente

Les méthodes de la détermination de la juste valeur sont

hiérarchisées par l’IAS 36:

1- Prix figurant dans un accord de vente irrévocable;

2- S’il n’existe pas d’accord irrévocable : prix de marché de

l’actif diminué des coûts de sortie;

3- S’il n’existe ni accord de vente ni prix de marché : meilleure

information disponible pour refléter le montant, net des coûts
de sortie, qu’une entité pourrait obtenir, à la date de clôture,
pour la sortie de l’actif lors d’une transaction dans des
conditions de concurrence normale entre des parties bien
informées et consentantes.
22
 Valeur d’utilité
Composition des estimations des flux de trésorerie
futurs

Les estimations des flux de trésorerie futurs doivent inclure :

(a) les projections des entrées de trésorerie futures relatives à

l’utilisation continue de l’actif et l’application du taux
d’actualisation approprié à ces flux de trésorerie futurs.
(b) les projections des sorties de trésorerie nécessairement
encourues pour générer les entrées de trésorerie relatives à
l’utilisation continue de l’actif; et
(c) les flux de trésorerie nets qui seront, s’il y a lieu, reçus (ou
payés) lors de la sortie de l’actif à la fin de sa durée d’utilité.
23
 Valeur d’utilité
Flux de trésorerie futurs en monnaie étrangère

Les flux de trésorerie futurs sont estimés dans la monnaie

dans laquelle ils seront générés puis ils sont actualisés en
appliquant un taux d’actualisation approprié à cette monnaie.

Une entité convertit la valeur actualisée en utilisant le cours

du jour à la date du calcul de la valeur d’utilité.

24
 Illustration 2

Considérons un actif dont la valeur comptable est de 100 000

UM et dont la juste valeur diminuée des coûts de la vente est
de 80 000 UM.
L’actif ayant une durée d’utilité de 5 ans, l’entreprise a estimé
les cash-flows futurs sur cette période à 25 000 UM par an.
Si les cash-flows ne sont pas actualisés, leur accumulation
s’élèvera à (5 x 25 000) soit 125 000 UM, dans ce cas aucune
dépréciation ne devra être constatée.

25
 Illustration 2 (suite)

Si les cash-flows sont actualisés au taux de 5%, la somme

des cash-flows sera de 108 237 UM, dans ce cas aucune
dépréciation ne devra être constatée. Si les cash-flows sont
actualisés au taux de 10%, la somme des cash-flows sera de
94 770 UM, dans ce cas une dépréciation devra être
constatée pour (100 000 – 94 770) = 5 230 UM.

Plus le taux d’actualisation sera élevé, plus le montant des

cash-flows sera faible et donc la probabilité de constater une
dépréciation élevée.

26
La méthodologie de dépréciation des actifs  

27
 Illustration 3
Le tableau ci-dessous reprend les principaux cas dans lesquels
il est possible de se trouver en matière de dépréciation

Brut Amortissement Valeur comptable (VC)

300 (50) 250

Cas 1 JV : 280 JV : 280 > VC : 250

Pas de dépréciation
Cas 2 JV : 220 JV : 220 < VC : 250 et VU : 240 < VC : 250
VU : 240 mais VU : 240 > JV : 220 alors
Dépréciation : VC – VU = 250 – 240 = 10
Cas 3 JV : 230 JV : 230 < VC : 250 et VU : 200 < VC : 250
VU : 200 mais VU : 200 < JV : 230 alors
Dépréciation : VC – JV = 250 – 230 =  20
Cas 4 JV : 100 JV : 100 < VC : 250 et VU : 260 > VC : 250
VU : 260 Pas de dépréciation 

28
 Comptabilisation et évaluation d’une
perte de valeur

La comptabilisation La comptabilisation et
et l’évaluation des pertes
l’évaluation des de valeur d’une unité
pertes de valeur génératrice de
d’un actif pris trésorerie et des
individuellement Goodwill

29
 Comptabilisation et
évaluation d’une perte
de valeur d’un actif pris
individuellement

30
 Valeur recouvrable < Valeur comptable

 Si la valeur recouvrable d’un actif est inférieure à sa

valeur comptable, la valeur comptable de l’actif doit être
ramenée à sa valeur recouvrable.
 Cette réduction est une perte de valeur
comptabilisée immédiatement en charge sauf si
l’actif est comptabilisé pour son montant réévalué selon
une autre Norme (par exemple, selon le modèle de la
réévaluation proposé par IAS 16 Immobilisations
corporelles).
 Toute perte de valeur d’un actif réévalué doit être
traitée comme une réévaluation négative.

31
 Perte de valeur > valeur comptable

 Si la perte de valeur est supérieure à la valeur comptable de

l’actif concerné, l’entité doit comptabiliser un passif si, et
seulement si, une autre Norme l’impose.

 Après la comptabilisation d’une perte de valeur, la dotation

aux amortissements de l’actif doit être ajustée pour les
périodes futures, afin que la valeur comptable révisée de
l’actif, diminuée de sa valeur résiduelle (s’il y a lieu), puisse
être répartie de façon systématique sur sa durée d’utilité
restant à courir.

32
 Illustration 4

Si nous considérons une machine sans valeur résiduelle,

amortissable sur 10 ans :

Valeur historique Amortissements Dépréciations VNC

Machine 150 000 75 000 - 75 000

L’existence d’indice de dépréciation a conduit à déterminer la

valeur recouvrable, la valeur d’utilité, à 15 000 UM. La
dépréciation de cette machine sera de 75 000 – 15 000 =
60 000 UM.

33
 Illustration 4 (suite)
Après dépréciation, la situation comptable de la machine se
présente de la façon suivante :
Valeur historique Amortissements Dépréciations VNC
Machine 150 000 75 000 60 000 15 000
Les amortissements futurs seront calculés sur 5 ans à partir de
la nouvelle valeur nette comptable : Machine = 15 000 / 5 =
3 000
La situation comptable de la machine après cette dotation aux
amortissements sera celle-ci :
Valeur historique Amortissements Dépréciations VNC
Machine 150 000 75 000 + 3 000 60 000 12 000
Total 150 000 78 000 60 000 12 000

34
 Identification et
évaluation d’une perte
de valeur d’unités
génératrices de
trésorerie

35
 Identification d’une UGT

L’identification de l’unité génératrice de trésorerie d’un actif

implique une part de jugement.

Si la valeur recouvrable ne peut être déterminée

pour un actif pris individuellement

une entité identifie le plus petit regroupement

d’actifs qui génère des entrées de trésorerie
largement indépendantes.
36
 Illustration 5
Une entité minière possède une desserte ferroviaire privée
pour ses activités d’exploitation minière. La desserte
ferroviaire privée ne pourrait être vendue que pour sa valeur à
la casse et la desserte ferroviaire privée ne génère pas
d’entrées de trésorerie largement indépendantes des entrées
de trésorerie générées par les autres actifs de la mine.

Il n’est pas possible d’estimer la valeur recouvrable de la

desserte ferroviaire privée car sa valeur d’utilité ne peut pas
être déterminée et est probablement différente de sa valeur à
la casse. Par conséquent, l’entité estime la valeur recouvrable
de l’unité génératrice de trésorerie à laquelle la desserte
ferroviaire privée appartient, c’est-à-dire la mine dans son
ensemble.
37
 Exemple 1

Une société de transports par autocars travaille

sous contrat avec une municipalité qui impose un
service minimum sur chacun des quatres différents
itinéraires.
Les actifs dévolus à chaque itinéraire et les flux de
trésorerie générés par chaque itinéraire peuvent être
identifiés séparément. L’un de ces itinéraires dégage
une perte importante.

38
 Exemple 1 (suite)

S’agit-il d’une seule unité génératrice de trésorerie ?

39
 Existence d’un marché actif
S’il existe un marché actif pour la production résultant d’un
actif ou d’un groupe d’actifs, cet actif ou ce groupe d’actifs
doit être identifié comme une unité génératrice de trésorerie,
même si tout ou partie de la production est utilisée en
interne.

Meilleure estimation des futurs prix pouvant être obtenus lors de

transactions dans des conditions de concurrence normale doit être
utilisée :

1.Pour déterminer la valeur d’utilité 2.Pour déterminer la valeur d’utilité des

de cet actif ou de cette unité autres actifs ou unités génératrices de
génératrice de trésorerie, lors de trésorerie (qui sont affectés par la fixation des
l’estimation des entrées de trésorerie prix de cession interne) lors de l’estimation des
futures liées à l’utilisation en interne de sorties de trésorerie futures liées à
la production l’utilisation en interne de la production.

40
Exemple 2

41
 Cohérence et permanence
d’identification des UGT

Les unités génératrices de trésorerie

d’un même actif ou de mêmes types
d’actifs doivent être identifiées de
façon cohérente et permanente d’une
période à l’autre, à moins qu’un
changement ne soit justifié.

42
 Exemple 3
Le magasin X appartient à une chaîne de magasins de
distribution M. X effectue tous ses achats par l’intermédiaire
de la centrale d’achats de M. Les politiques de prix, de
marketing, de publicité et de gestion des ressources humaines
(sauf en ce qui concerne l’embauche du personnel de vente et
de caisse de X) sont définies par M. M possède également
cinq autres magasins dans la ville où est implanté X (mais
dans des quartiers différents) et vingt autres magasins dans
d’autres villes. Tous les magasins sont gérés de la même
manière que X.
X et quatre autres magasins ont été achetés il y a cinq ans et
un goodwill a été comptabilisé à ce titre.
Quelle est l’unité génératrice de trésorerie de X ?

43
 Valeur recouvrable d’une UGT
Même Règle que
les actifs distincts

Valeur recouvrable Sup Juste valeur et Valeur d’utilité

C’est le montant qui peut être

obtenu de la vente d’un actif
ou d’une unité génératrice de
trésorerie lors d’une
transaction dans des conditions
de concurrence normale entre C’est la valeur actualisée des
des parties bien informées et flux de trésorerie futurs
susceptibles de découler d’un
consentantes, diminué des
actif ou d’une unité génératrice
coûts de sortie. de trésorerie.
44
 Valeur comptable d’une UGT
La valeur comptable d’une unité génératrice de trésorerie :

(a) inclut la valeur comptable des seuls actifs pouvant être

directement attribués, ou affectés, sur une base raisonnable,
cohérente et permanente, à l’unité génératrice de trésorerie, et
qui généreront les entrées de trésorerie futures utilisées lors
de la détermination de la valeur d’utilité de l’unité génératrice
de trésorerie ; et

(b) n’inclut pas la valeur comptable de tout passif

comptabilisé, à moins que la valeur recouvrable de l’unité
génératrice de trésorerie ne puisse être déterminée sans
prendre en compte ce passif.

45
 Prise en compte de certains passifs

Il peut être nécessaire de considérer quelques passifs

comptabilisés pour déterminer la valeur recouvrable d’une unité
génératrice de trésorerie. Cela peut se produire si la sortie d’une
unité génératrice de trésorerie imposait à l’acheteur d’assumer le
passif.

Juste Prix de Coût de

Passif
valeur vente sortie

46
 Illustration 6
Compensation de pertes de valeur ?

47
 Illustration 6 (suite)

Peut-on compenser la perte de valeur du magasin C avec es

« plus values » latentes de A et B ?

Si les magasins constituent des UGT indépendantes

Pas de compensation

Si les magasins ne constituent pas des UGT indépendantes

Compensation

48
 Comptabilisation et
évaluation d’une perte
de valeur du goodwill

49
 Méthodologie

Affectation du goodwill aux unités génératrices de trésorerie

Tests de dépréciation des unités génératrice de trésorerie

avec goodwill

Échéancier des tests de dépréciation

Intérêts minoritaires

50
 Affectation du goodwill aux unités
génératrices de trésorerie

Le goodwill acquis lors d’un regroupement d’entreprises

représente un paiement effectué par un acquéreur en
prévision d’avantages économiques futurs générés par des
actifs qui ne peuvent pas être identifiés individuellement et
comptabilisés séparément.

Le goodwill ne génère pas de flux de trésorerie

indépendamment d’autres actifs ou groupes d’actifs, et
contribue souvent aux flux de trésorerie de multiples unités
génératrices de trésorerie.

51
 Affectation du goodwill aux UGT

Pour les besoins des tests de dépréciation, à compter de

la date d’acquisition, le goodwill acquis dans un
regroupement d’entreprises doit être affecté par
l’acquéreur à chacune de ses unités génératrices de
trésorerie ou à chacun de ses groupes d’unités
génératrices de trésorerie susceptibles de bénéficier des
synergies du regroupement d’entreprises.

52
 Affectation du goodwill aux UGT

Si le goodwill a été affecté à une unité génératrice de

trésorerie et si l’entreprise se sépare d’une activité au sein de
cette unité, le goodwill lié à l’activité sortie doit être :

•Inclus dans la valeur comptable de l’activité lors de la

détermination du résultat de cession ; et

•Évalué sur la base des valeurs relatives de l’activité sortie et

de la part de l’unité génératrice de trésorerie conservée, sauf
si l’entreprise peut démontrer qu’une autre méthode reflète
mieux le goodwill lié à l’activité sortie.

53
 Illustration 7
Une entité vend pour 100 UM une activité qui faisait partie
d’une unité génératrice de trésorerie à laquelle le goodwill
a été affecté.

Le goodwill affecté à l’unité ne peut, sauf de manière

arbitraire, être identifié ou lié à un groupe d’actifs à un
niveau inférieur à celui de cette unité. La valeur
recouvrable de la part de l’unité génératrice de trésorerie
conservée est de 300 UM.

25 % du goodwill affecté à l’unité génératrice de

trésorerie sont inclus dans la valeur comptable de
l’activité vendue.

54
 Tests de dépréciation des unités
génératrice de trésorerie avec goodwill

Une UGT à laquelle un goodwill a été affecté doit être

soumise à un test de dépréciation :

 toutes les fois qu’il y a une indication que l’unité peut être
dépréciée; et

 annuellement si l’UGT inclut, dans sa valeur comptable,

une immobilisation incorporelle qui a une durée d’utilité
indéfinie ou qui n’est pas encore prête à être mise en
service

55
 Confrontation entre valeurs
Le test de dépréciation implique une comparaison entre la
valeur comptable de l’unité, y compris le goodwill, à sa valeur
recouvrable.

Valeur Valeur
recouvrable comptable

Goodwill

PasPerte
de dépréciation
de valeur
56
 Échéancier des tests de dépréciation

Le test de dépréciation annuel d’une UGT à laquelle un

goodwill a été affecté peut être effectué à tout moment
pendant la période annuelle, à condition que le test soit
effectué au même moment chaque année.

Diverses UGT peuvent être soumises à un test de dépréciation

à des moments différents.

57
 Test de dépréciation de l’UGT et du
goodwill

Si les actifs constituant l’unité génératrice de trésorerie à

laquelle un goodwill a été affecté sont soumis à un test de
dépréciation au même moment que l’unité contenant le
goodwill, l’entreprise effectue :

un test de dépréciation de cet actif et comptabilise

l’éventuelle perte de valeur relative à cet actif et

Teste, ensuite, la dépréciation de l’unité génératrice de

trésorerie contenant le goodwill.

58
 Mesure d’allégement
Le calcul effectué lors d’une période précédente de la valeur
recouvrable d’une UGT à laquelle un goodwill a été affecté peut être
utilisé dans le test de dépréciation de cette unité pendant la période
courante, à condition qu’il soit satisfait à tous les critères suivants :

(a) les actifs et les passifs constituant l’unité n’ont pas

sensiblement varié depuis le calcul le plus récent de la valeur
recouvrable ;

(b) le calcul le plus récent de la valeur recouvrable a abouti à un

montant qui excède, de façon substantielle, la valeur comptable
de l’unité ; et

(c) est très peu probable que la détermination actuelle de la

valeur recouvrable soit inférieure à la valeur comptable actuelle
de l’unité.
59
 Intérêts minoritaires

Selon IFRS 3, le Goodwill comptabilisé lors d’un regroupement

d’entreprises représente le Goodwill acquis par une société
mère.

Par conséquent, le Goodwill attribuable à un intérêt

minoritaire n’est pas comptabilisé dans les états financiers
consolidés de la société mère.

60
 Ajustement
En conséquence, pour les besoins du test de la dépréciation
d’une unité génératrice de trésorerie, non entièrement
détenue, comprenant un goodwill, la valeur comptable de
cette unité est ajustée, par convention, avant d’être
comparée à sa valeur recouvrable.

Goodwill Goodwill
Ajustement
/Ese /IM

61
 Ajustement

Goodwill Goodwill Valeur

/ Ese /IM recouvrable de
l’UGT
Actifs de
l’UGT

Dépréciation
62
 Ajustement
L’entité affecte la perte de valeur pour réduire, en
premier lieu, la valeur comptable du goodwill affectée à
l’unité.

Goodwill Goodwill
/ Ese /IM

Actifs de
l’UGT

Toute perte de valeur relative au goodwill est

répartie entre celle qui est attribuable à la société
mère et celle qui est attribuable à l’intérêt
63
 Comptabilisation et
évaluation d’une perte
de valeur d’un actif de
support

64
 Actifs de support ?

Les actifs de support sont des actifs, autres que le

goodwill, qui contribuent aux flux de trésorerie futurs
tant de l’unité génératrice de trésorerie examinée
que d’autres unités génératrices de trésorerie.

Les actifs de support incluent les actifs du groupe ou

des divisions tels que l’immeuble du siège social de
l’entreprise ou d’une division, les équipements
informatiques ou un centre de recherche

65
 Identification des actifs de support

Pour tester la dépréciation d’une unité génératrice de

trésorerie, une entreprise doit identifier tous les actifs de
support liés à l’unité génératrice de trésorerie examinée.
l’entreprise doit comparer la valeur comptable de l’unité, y
compris la partie de la valeur comptable de l’actif de support
affecté à l’unité, à sa valeur recouvrable. Toute perte de
valeur doit être comptabilisée.

66
Comptabilisation d’une
perte de valeur d’une
unité génératrice de
trésorerie

67
 Principe de comptabilisation

Une perte de valeur doit être comptabilisée pour une unité

génératrice de trésorerie si, et seulement si, la valeur
recouvrable de l’unité est inférieure à la valeur comptable de
l’unité. La perte de valeur doit être répartie, en réduction de la
valeur comptable des actifs de l’unité dans l’ordre suivant :

(a) Tout d’abord, réduction de la valeur comptable de tout

goodwill affecté à l’unité génératrice de trésorerie ; et

(b) Ensuite, aux autres actifs de l’unité au prorata de la valeur

comptable de chaque actif dans l’unité.

68
 Comptabilisation de la perte de valeur

Comptabilisation
Capitaux propres de
charges
la réduction de valeur

Une perte de valeur doit être immédiatement comptabilisée en

résultat, sauf si l’actif est comptabilisé pour son montant
réévalué selon une autre Norme (par exemple, selon le
modèle de la réévaluation proposé par IAS 16 Immobilisations
corporelles).
69
 Répartition de la perte de valeur
Pour répartir une perte de valeur, une entité ne doit pas
réduire la valeur comptable d’un actif en dessous du plus
élevé de :

(a)sa juste valeur diminuée des coûts de la vente (si on peut

la déterminer) ;

(b)sa valeur d’utilité (si on peut la déterminer) ; et

(c) zéro.
Le montant de la perte de valeur qui, par ailleurs, aurait été
affecté à l’actif, doit être réparti au prorata entre les autres
actifs de l’unité
70
 Illustration 8

Une machine a subi un dommage matériel mais continue de

fonctionner, moins bien, toutefois, qu’avant d’avoir été
endommagée. La juste valeur de la machine diminuée des
coûts de la vente est inférieure à sa valeur comptable.

La machine ne génère pas d’entrées de trésorerie

indépendantes. Elle fait partie d’une chaîne de production.

La valeur recouvrable de la chaîne de production montre

que la chaîne prise dans son ensemble ne s’est pas
dépréciée.

71
 Illustration 8 (suite)

Hypothèse 1 : Pas d’engagement de la direction de

remplacer la machine.

La chaîne de production ne s’est pas dépréciée. Par

conséquent, aucune perte de valeur n’est comptabilisée pour
la machine. Néanmoins, il est possible que l’entité réapprécie
la durée d’amortissement ou le mode d’amortissement de la
machine. Une durée d’amortissement plus courte ou un mode
d’amortissement plus rapide est peut-être nécessaire pour
refléter la durée d’utilité restant à courir attendue de la
machine ou le rythme attendu de consommation des
avantages économiques par l’entité.

72
 Illustration 8 (suite)
Hypothèse 2 : Il y a un engagement de la direction de
remplacer la machine et de la vendre dans un proche
avenir.
Les flux de trésorerie générés par l’utilisation continue de la
machine jusqu’à sa sortie sont estimés négligeables.
La valeur d’utilité de la machine peut être estimée comme
proche de sa juste valeur diminuée des coûts de la vente. Par
conséquent, la valeur recouvrable de la machine peut être
déterminée sans tenir compte de l’unité génératrice de
trésorerie à laquelle la machine appartient (c’est-à-dire la
chaîne de production). Puisque la juste valeur de la machine
diminuée des coûts de la vente est inférieure à sa valeur
comptable, une perte de valeur est comptabilisée au titre de la
machine.
73
 Exemple 4

Une entreprise A a acquis, au 01/01/N, 100%

d'une entreprise B composée de 3 UGT,
dénommées X, Y et Z
Le goodwill lié à l'acquisition ressort à 20.
Au 31/12/N, on dispose des éléments suivants :
UGT X Y Z
Valeur 40 50 35
comptable
Valeur 55 47 38
recouvrable

74
Reprise d’une perte de
valeur

75
 Principe

Une entité doit apprécier, à chaque date de reporting, s’il

existe une indication qu’une perte de valeur comptabilisée au
cours de périodes antérieures pour un actif autre qu’un
goodwill est susceptible de ne plus exister ou d’avoir diminué.
S’il existe une telle indication, l’entité doit estimer la valeur
recouvrable de cet actif.

76
 Sources d’informations

Pour apprécier s’il existe une indication qu’une perte de

valeur comptabilisée au cours de périodes antérieures pour
un actif autre qu’un goodwill est susceptible de ne plus
exister ou d’avoir diminué, une entité doit, au minimum,
considérer les indications suivantes :

Sources Sources
d’informations d’informations
externes internes

77
Sources d’informations externes
Durant la période, la valeur de marché de l’actif a
augmenté de façon importante.

Des changements importants, ayant un effet favorable

sur l’entité, ont eu lieu au cours de la période ou auront
lieu dans un proche avenir, dans l’environnement
technologique, économique, juridique ou du marché dans
lequel elle opère ou dans le marché auquel l’actif est
dévolu.

Les taux d’intérêt du marché ou autres taux de

rendement du marché ont diminué durant la période et il
est probable que ces diminutions affecteront le taux
d’actualisation utilisé dans le calcul de la valeur d’utilité
de l’actif et augmenteront de façon significative la valeur
recouvrable de l’actif.
78
 Sources d’informations internes
Des changements importants, ayant un effet
favorable sur l’entité, sont survenus au cours de la
période ou sont susceptibles de survenir dans un
proche avenir, dans la mesure où le degré ou le
mode d’utilisation d’un actif tel qu’il est utilisé ou
qu’on s’attend à l’utiliser. Ces changements incluent
les coûts encourus pendant la période pour améliorer
ou accroître la performance de l’actif ou pour
restructurer l’activité à laquelle appartient l’actif.

Des éléments probants provenant du système

d’information interne indiquent que la performance
économique de l’actif est ou sera meilleure que prévu.

79
 Reprises par rapport à différentes
situations

Reprise d’une perte de valeur d’un actif isolé

Reprise d’une perte de valeur d’une unité

génératrice de trésorerie

Reprise d’une perte de valeur concernant un

goodwill

80
 Reprise d’une perte de valeur d’un
actif isolé
La valeur comptable d’un actif, autre qu’un goodwill,
augmentée en raison de la reprise d’une perte de valeur ne
doit pas être supérieure à la valeur comptable qui aurait été
déterminée (nette des amortissements) si aucune perte de
valeur n’avait été comptabilisée pour cet actif au cours
d’exercices antérieurs.

VCN Valeur d’origine

+ Reprise - Amortissement

81
 Reprise d’une perte de valeur d’un actif
isolé

VCN Valeur d’origine

+ Reprise - Amortissement

Compte de résultat Capitaux propres si

actifs déjà réévalué

82
 Reprise d’une perte de valeur d’un actif
isolé
Toute augmentation de la valeur comptable d’un actif,
autre qu’un goodwill, au-delà de la valeur comptable qui
aurait été déterminée (nette des amortissements) si aucune
perte de valeur n’avait été comptabilisée pour l’actif au cours
d’exercices antérieurs est une réévaluation.
Pour comptabiliser une telle réévaluation, une entité
applique la Norme applicable à cet actif.

VCN Valeur d’origine

- Amortissement
+ Reprise
Réévaluation
83
 Reprise d’une perte de valeur d’un actif
isolé

VCN Valeur d’origine

- Amortissement
+ Reprise
Réévaluation

Capitaux propres Compte de résultat

84
 Reprise d’une perte de valeur d’un actif
isolé

Après la comptabilisation d’une reprise de perte de valeur, la

dotation aux amortissements de l’actif doit être ajustée pour
les périodes futures, afin que la valeur comptable révisée de
l’actif, diminuée de sa valeur résiduelle (s’il y a lieu), soit
répartie de façon systématique sur la durée d’utilité restant à
courir.

85
 Reprise d’une perte de valeur d’une
unité génératrice de trésorerie

La reprise d’une perte de valeur d’une unité génératrice de

trésorerie doit être affectée aux actifs de l’unité, à l’exception
du goodwill, au prorata des valeurs comptables de ces actifs.
Ces augmentations de valeurs comptables doivent être
traitées comme des reprises de pertes de valeur d’actifs isolés.

86
 Reprise d’une perte de valeur d’une unité
génératrice de trésorerie
Lors de la répartition de la reprise de perte de valeur d’une
unité génératrice de trésorerie, la valeur comptable d’un
actif ne doit pas être augmentée au-delà du plus faible :

de sa valeur recouvrable (si on peut la déterminer) ; et

de la valeur comptable qui aurait été déterminée (nette

des amortissements) si aucune perte de valeur n’avait été
comptabilisée pour l’actif au cours des périodes antérieures.
Le montant de la reprise de la perte de valeur qui, par
ailleurs, aurait été affecté à l’actif doit être réparti au
prorata entre les autres actifs de l’unité, à l’exception du
goodwill.
87
 Reprise d’une perte de valeur
concernant un goodwill

Une perte de valeur

comptabilisée pour un goodwill
ne doit pas être reprise lors
d’une période ultérieure.

88
Informations à fournir

89
 Informations à fournir
Pour chaque catégorie d’actifs, l’entité doit fournir :
(a) le montant des pertes de valeur comptabilisées dans le
compte de résultat au cours de la période et le(s) poste(s) du
compte de résultat dans le(s)quel(s) ces pertes de valeur sont
incluses.
(b) le montant des pertes de valeur comptabilisées dans le
compte de résultat au cours de la période et le(s) poste(s) du
compte de résultat dans le(s)quel(s) ces pertes de valeur sont
reprises.
(c) le montant des pertes de valeur sur des actifs réévalués
comptabilisées directement en capitaux propres au cours de
la période.
(d) le montant des reprises des pertes de valeur sur des actifs
réévalués comptabilisées directement en capitaux propres au
cours de la période.
90
 Informations à fournir
Une entité doit fournir les informations suivantes pour chaque
perte de valeur significative comptabilisée ou reprise au cours
de la période concernant un actif pris individuellement,
goodwill, ou une unité génératrice de trésorerie :

(a) les événements et circonstances qui ont conduit à

comptabiliser ou à reprendre la perte de valeur.
(b) le montant de la perte de valeur comptabilisée ou reprise.
(c) pour un actif pris individuellement :
-la nature de l’actif ; et
-si l’entité communique des informations sectorielles
selon IAS 14, le secteur à présenter auquel l’actif
appartient, sur la base du premier niveau d’information
sectorielle de l’entité.
91
 Informations à fournir
Une entité doit communiquer les informations suivantes
concernant le total des pertes de valeur et le total des
reprises de pertes de valeur comptabilisées au cours de la
période au titre desquelles aucune information n’est fournie :

(a) les principales catégories d’actifs affectés par les pertes

de valeur et les principales catégories d’actifs affectés par les
reprises de pertes de valeur.

(b) les principaux événements et circonstances qui ont

conduit à comptabiliser ces pertes de valeur et ces reprises
de pertes de valeur.

92
Évaluation

93
 Question 1
1.Les stocks entrent dans le champ d'application de la norme
IAS 36.

Vrai ou Faux

Réponse

94
 Question 2
2.La valeur recouvrable est définie comme étant le
montant le plus élevé de la juste valeur nette des frais de
cession et la valeur d'utilité.

Vrai ou Faux

Réponse

95
 Question 3
3.L'obsolescence d'un actif n'est pas un indice de perte de
valeur.

Vrai ou Faux

Réponse

96
 Question 4
4.Selon la norme IAS 36, en l'absence d'indice de perte de
valeur, on n'effectue pas de tests de dépréciation pour une
immobilisation incorporelle à durée de vie indéfinie.

Vrai ou Faux

Réponse

97
 Question 5
5.La juste valeur nette des frais de cession d'un actif
s'élève à 20. La valeur d'utilité à 30. A combien s'élève la
valeur recouvrable de l'actif selon IAS 36?

Réponse

98
 Question 6
6.La perte de valeur sur un actif réévalué s'élève à 20 K€. L'écart
de réévaluation figurant en capitaux propres est de 60 K€.
Quel montant va-t-on passer en charges, selon IAS 36?

Réponse

99
 Question 7
7.La méthode des unités génératrices de trésorerie s'applique
quand il n'est pas possible de déterminer, de façon fiable, la
valeur recouvrable d'un actif sur une base individuelle.

Vrai ou Faux

Réponse

100
 Question 8
8.La détermination de la dépréciation d'un actif de support
s'effectue de la même manière que celle d'un actif réévalué.

Vrai ou Faux

Réponse

101
 Question 9
9.La valeur recouvrable est définie comme étant le
montant le plus élevé de :
La valeur d'usage et la valeur d'utilité.
La valeur actuelle et le prix de vente net
La juste valeur nette des frais de cession et la valeur
d'utilité.
La juste valeur et la valeur historique.

Réponse

102
 Question 10
10.Pour quelle valorisation utilise-t-on les flux de
trésorerie futurs attendus de l’actif ?
 Juste valeur nette des frais de cession.
 Valeur d’utilité
 Valeur comptable avant dépréciation.

Réponse

103
 Question 11
11.Sur quelle période les projections de flux de
trésorerie doivent-elles être réalisées, selon IAS 36?
 Sur la durée d'utilité restant à courir.
 Sur une période inférieure ou égale à cinq ans.
 Sur les projections et budgets disponibles, réalisés
sur des bases prudentes et fiables.

Réponse

104
 Question 12
12.L'actualisation des flux de trésorerie futurs attendus
de l'utilisation continue d'un actif s'élève à 100 K€. La
juste valeur nette des frais de cession de l’actif s'élève
à 105 K€. L'actualisation des flux de trésorerie attendus
de la sortie de l'actif s’élève à 6 K€.
Quelle est la valeur recouvrable de l'actif ?
 6  100
 105  Aucune de ces trois réponses

Réponse

105
Exercices

106
106
 Exercice 1

Une société acquiert une nouvelle machine pour une nouvelle

activité le 01/01/N pour 100 K€. Cette machine est amortie
linéairement sur 5 ans. Après des remises en état
négligeables, la société pourra facilement vendre l'actif 10 K€
en fin de durée d'utilisation (31/12/N + 4).

La société observe une perte de vitesse des cadences de

production chez ses concurrents et décide alors d'étudier au
31/12/N la dépréciation éventuelle de la machine.
Un concurrent lui propose de racheter la machine 70 K€. Il
n'y aura pas de frais de cession.

107
 Exercice 1

Tenant compte de l'indice de perte de valeur potentielle de la

machine, la société a révisé ses prévisions comme suit :
Année N+1 N+2 N+3 N+4
CA 100 80 70 70
Charges
80 60 49 49
Marge 20% 25% 30% 30%

Le taux moyen d'actualisation annuel retenu est de 10%.

108
 1
e
c ic
er
Ex Question 1
Quelle est la valeur d'utilité de l’actif (arrondi au K€ le
plus proche)?
 65  72
 75  82

Réponse

109
 1
e
c ic
er
Ex Question 2

Quelle est la valeur recouvrable de l’actif?

 65  70
 72  75
 82

Réponse

110
 1
e
c ic
er
Ex Question 3

Une dépréciation de l'actif est-elle nécessaire ?

 Vrai  Faux

Réponse

111
 1
e
c ic
er
Ex Question 4

Quel est le montant de la dépréciation à constater?

 0  3
 5  8
 10

Réponse

112
 Exercice 2

Soit une unité génératrice de trésorerie constituée des actifs

suivants :
Actifs Valeur comptable 31/12/N
Éléments incorporels 80
Goodwill 40
Diverses immobilisations corporelles 140

Il est impossible de déterminer individuellement, pour

les actifs incorporels et corporels, leur juste valeur nette
des frais de cession ni leur valeur d’utilité.
La valeur recouvrable de l'UGT correspond à sa valeur
d'utilité, que l'on peut déterminer à partir de flux annuels
de trésorerie de 32 K€ sur 8 ans.
Le faux d'actualisation retenu est de 5%
On arrondira chaque calcul au K€ le plus proche.
113
 2
e
c ic
er
Ex Question 1

Quelle est la valeur recouvrable de l’UGT?

 207  244
 260  271
 263

Réponse

114
 2
e
c ic
er
Ex Question 2

Quelle est la perte de valeur à imputer aux immobilisations

corporelles?
 8  13
 40  53

Réponse

115
115
MERCI POUR VOTRE
ATTENTION

BAYREM ELFGUIR

116