2

MODUL PERKULIAHAN

P32215003 -
Kecurangan
Pelaporan
Keuangan
Konsep, definisi dan Skema
Kejahatan Laporan Keuangan

Abstrak Sub-CPMK 1

Kecurangan/penipuan Kemampuan memahami serta

sering terjadi dalam menjelaskan konsep, definisi, serta
perusahaan. Modul ini skema kejahatan laporan keuangan.
menjelaskan konsep,
definisi dan skema
kejahatan laporan
keuangan.
Fakultas Program Studi Tatap Muka Disusun Oleh

01
Anna Christin Silaban SE Ak MM
FEB Akuntansi
The Origin of Financial Fraud
WHY DO BUSINESS EXECUTIVES COMMIT financial fraud?

Viewed from almost any perspective, it simply makes no sense.

Once engaged in a fraud, an executive’s otherwise fulfilling career can be transformed

into stress‐filled days and sleepless nights. Every new day can present the risk of
exposure by whistleblowers, the SEC, the internal audi- tors, the outside accounting
firm, or innumerable others. The downsides of exposure can include ruined
reputations and public condemnation. The down- sides can also include decades in
prison.

Why do executives do it? To get rich quick? Because they view themselves as above the
law? Because they are dishonest and utterly lacking a moral compass?

Those are all logical explanations. But the underlying reason has little to do with any
of them. The fact is that business executives often commit financial fraud without
really thinking about it. Rarely do they plan for it to happen. And it’s not that the guilty
executives are necessarily corrupt or dishonest. For that matter, the level of individual
honesty typically has little to do with it.

How does fraudulent financial reporting start? How does it grow? How do we prevent
and detect it? And the toughest question of all: How do fundamentally decent people
at a public company get caught up in such massive wrongdoing?

2021 Kecurangan Pelaporan Keuangan

2 Anna Christin Silaban SE Ak MM
Biro Bahan Ajar E-learning dan MKCU
http://pbael.mercubuana.ac.id/
ISOLATING THE ELEMENTS

It doesn’t start with dishonesty.

It starts with pressure.

It starts out sMall

It starts with hazy areas of financial reporting

The fraud grows over time

There’s no way out.

Financial Fraud Definition

Kecurangan dalam Bahasa Inggris sering disebut dengan kata Fraud. Untuk selanjutnya
kata fraud dan kecurangan akan sering digunakan secara bergantian.

Financial statement fraud (kecurangan laporan keuangan) didefinisikan oleh Association

of certified Fraud examiners (ACFE) sebagai:

The intentional, deliberate, misstatement or omission of material facts, or accounting data

which is misleading and, when considered with all the information made available, would
cause the reader to change or alter his or her judgement or decision.

Financial statement fraud dan management fraud sering digunakan secara bergantian
karena:

1. Management bertanggungjawab untuk pembuatan laporan keuangan

2. Management bertanggung jawab atas fair presentation, integrity dan quality dari
laporan keuangan.

Kecurangan (fraud), menurut Institute of internal auditors adalah meliputi

serangkaian tindakan tidak wajar dan illegal yang sengaja dilakukan untuk menipu.
Tindakan tersebut dapat dilakukan untuk keuntungan ataupun kerugian organisasi dan
oleh orang-orang diluar maupun didalam organisasi.

Kejahatan kerah putih (white-collar crime) didefinisikan sebagai tindakan kejahatan yang
dilakukan dengan cara-cara non fisik melalui penyembunyian ataupun penipuan untuk
mendapatkan uang ataupun harga benda, untuk menghindari pembayaran atau hilangnya
uang atau harta benda atau untuk mendapatkan keuntungan bisnis atau pribadi.

2021 Kecurangan Pelaporan Keuangan

3 Anna Christin Silaban SE Ak MM
Biro Bahan Ajar E-learning dan MKCU
http://pbael.mercubuana.ac.id/
Penggelapan adalah konversi secara tidak sah untuk kepentingan pribadi, harta benda
yang secara sah berada dibawah pengawasan pelaku kejahatan. Ini adalah tindakan
kriminal dalam arti sempit. Penggelapan tidak meliputi tindakan-tindakan kriminal seperti
penyuapan, pencurian, kecurangan terhadap pemerintah, memperoleh harta benda
melalui ancaman kekerasan atau pengungkapan atau hal-hal sejenis lainnya

Sifat Penipuan Laporan Keuangan

Fraud dibagi dua bagian :

A. Management Fraud
B. Employee Fraud

A. Management fraud terdiri dari 7 jenis :

1. Financial statement fraud
Kecurangan pelaporan keuangan
2. Misrepresentation of material facts
Penjajian yang salah mengenai fakta yang material
3. Misappropriation of assets
Penyalahgunaan asset
4. Concealments of material facts
Penyembunyian fakta yang material
5. Illegal acts
Tindakan yang melanggar hukum
6. Bribery
Penyuapan
7. Conflict of interest
Konfik kepentingan

2021 Kecurangan Pelaporan Keuangan

4 Anna Christin Silaban SE Ak MM
Biro Bahan Ajar E-learning dan MKCU
http://pbael.mercubuana.ac.id/
B. Employee Fraud terdiri dari 4 jenis :
1. Embezzlemet of money or property
Penggelapan uang atau asset lainnya
2. Theft of trade secrets of intelectual property
Mencuri rahasia perusahaan yang sifatnya asset intelectual
3. Illegal acts
Tindakan yang melanggar hukum

Perkuliahan ini memfokuskan korban dari fraud terutama kepada para investor dan
creditor.

Financial fraud biasanya melibatkan skema berikut :

a. Pemalsuan catatan laporan keuangan, dokumen

b. Penghilangan secara sengaja atau salah saji dari transaksi, data, atau informasi
penting dari laporan keuangan.
c. Penerapan yang salah dari prinsip, kebijakan, prosedur akuntansi
d. Penghilangan atau penambahan secara sengaja dari disclosure yang berkaitan
dengan laporan keeuangan.

Financial statement fraud adalah sangat berbahaya karena :

1. Merusak kualitas dan integritas dari pelaporan keuangan

2. Menghancurkan profesi auditing terumata para auditor dan akuntan publik
3. Menurunkan kepercayaan dari pasar modal termasuk peserta pasar modal serta
reliabilitas laporan keuangan.
4. Menjadikan capital market tidak efisien
5. Memberikan pengaruh negative terhadap perekonomian dan kesejahteraan
bangsa.
6. Menimbulkan biaya pengadilan yang tinggi.
7. Menghancurkan karier para pelaku fraud seperti para top excecutives.
8. Mengakibatkan kebangkrutan/ kerugian besar bagi perusahaan yang terlibat fraud.
9. Mendorong terbitnya regulasi-regulasi yang bersifat interverensi.
10. Mengakibatkan kehancuran pada kinerja perusahaan yang tertuduh.

2021 Kecurangan Pelaporan Keuangan

5 Anna Christin Silaban SE Ak MM
Biro Bahan Ajar E-learning dan MKCU
http://pbael.mercubuana.ac.id/
Dari kasus-kasus fraud yang sudah terjadi, maka perlu dilakukan hal berikut :

1. Peningkatan peranan corporate governance, termasuk board of directors dan audit

committees.
2. Peningkatan integritas dan nilai etika dari para top management
3. Peningkatan keefektifan fungsi audit dalam mendeteksi financial statement fraud.
4. Penegakan keadilan bagi korban fraud seperti investor, creditor dan employee.
5. Peningkatan peraturan yang terkait.

Adalah tanggung jawab bagi manajemen untuk:

 Menetapkan iklim moral dimana perusahaan melaksanakan fungsi-fungsinya

 Mengarahkann organisasi untuk mencapai rencananya dan mengikuti kebijakan-
kebijakannya
 Membuat dan memelihara control internal
 Menentukan biaya yang sesuai versus rasio-rasio control
 Membuat dan memelihara jalur-jalur komunikasi dan system pelaporan didalam
organisasi dan untuk mengetahui apa-apa yang sedang terjadi.

Dalam kasus Enron diketahui bahwa Board of Directors tidak memahami dasar dari
transaksi yang dibuat oleh manajemen. Beberapa transaksi telah disembunyikan oleh
manajemen dari auditor, audit committee dan Board of Directors.

Beberapa kasus fraud besar yang pernah terjadi

A. Kasus pendapatan fiktif, pemalsuan dokumen dan pencurian asset korporasi

1. ZZZZ Best (1987)
2. Enron (2001)

B. Penggunaan asset perusahaan secara pribadi, pemalsuan dokumen dan financial

statement fraud
1. Phar-Mor (1992)
2. Adelphia (2002)

C. Kapitalisasi biaya dan masalah lain

2021 Kecurangan Pelaporan Keuangan

6 Anna Christin Silaban SE Ak MM
Biro Bahan Ajar E-learning dan MKCU
http://pbael.mercubuana.ac.id/
 1. Waste Management (1997)
2. MCI WorldCom (2002)

D. Penyalahgunaan standar akuntansi

1. Saving and loan crisit (1982)
1. Stock option Backdating (2006)

2.Cost of Financial Fraud

Berapakah cost yang ditimbulkan dari beberapa kasus fraud umumnya adalah dalam
jumlah yang sangat besar sekali seperti pada
- Enron : $ 70 billion
- WorldCom : $ 460 billion

Actual cost dari fraud seringkali sulit dihitung karena masalah berikut :
1. Studi empiris menunjukkan bahwa hanya sebagian kecil dari fraud yang terungkap
2. Misalkan fraud terungkap, tidak semua kasus dilaporkan karena perusahaan
cendrung menjaga image perusahaan yang baik.
3. Survey terhadap fraud cendrung tidak akurat karena biasanya responden
memberi jawaban sesuai persepsi masing-masing dan bukan secara realitas.
4. Perusahaan biasanya tidak melakukan tindakan hukum kepada para pelaku fraud
tetapi mereka cendrung melakukan tindakan perefentif untuk mencegah tindakan
fraud dikemudian hari.

Menurut perkiraan ACFE tahun 2002 di Amerika Serikat jumlah kasus fraud
diperkirakan 6% dari pendapatan ($600 billion) dan di tahun 2008 jumlahnya
meningkat menjadi 7% dari pendapatan ($1 trillion).
Selain cost diatas ada juga cost lain seperti legal cost, insurance cost, hilangknya
Adan reaksi negatif di pasar modal.

Antifraud Programs

Antifraud programs

2021 Kecurangan Pelaporan Keuangan

7 Anna Christin Silaban SE Ak MM
Biro Bahan Ajar E-learning dan MKCU
http://pbael.mercubuana.ac.id/
Antifraud programs harus dibentuk pada perusahaan yang menekankan masalah :
1. Corporate culture
Corporate culture harus dapat menciptakan lingkungan yang mendukung perilaku
etis dan perilaku anti-fraud serta memberikan insentif kepada setiap karyawan
yang berperilaku kompeten dan etis
2. Control structure
Struktur internal kontrol yang efektif mampu menghilangkan kesempatan individu
untuk berbuat curang
3. Antifraud procedure
Prosedur anti-fraud yang memadai harus dibuat dan dilaksanakan untuk
mencegah dan mendeteksi potensi fraud.

Terdapat 5 faktor kunci sukses dalam mempromosikan lingkungan kerja yang etis :
1. Perilaku management (42%)
2. Perilaku Supervisor (35 %)
3. Pengaturan yang memaksa perilaku yang etis (30%)
4. Kompensasi, termasuk gaji dan bonus (29%)
5. Perilaku teman sejawat (23%)

5 tahapan terjadinya fraud, pencegahan dan pendeteksian

1. Financial statement fraud terjadi karena adanya motivasi manajemen untuk
menyesatkan laporan keuangan
2. Fraud dapat terungkap karena adanya corporate governance yang efektif.
3. Laporan keuangan yang mungkin salah saji dilakukan audit oleh independent
auditors
4. Laporan keuangan yang salah saji akan menyesatkan para user laporan
keuangan.
5. Perusahaan yang diketahui melakukan kecurangan akan ditindak tegas oleh
regulator seperti Bapepam dll.

Kasus Enron mendorong dikeluarkannya beberapa peraturan berikut :

 Diperlukan persyaratan sertifikasi bafgi senior eksekutif
 Adanya disclosure yang real- time terhadap masalah-masalah yang sifatnya
material yang kemungkinan beresiko bagi perusahaan.
 Pemisahan antara jasa audit dengan jasa non audit
 Peningkatan corporte governance

2021 Kecurangan Pelaporan Keuangan

8 Anna Christin Silaban SE Ak MM
Biro Bahan Ajar E-learning dan MKCU
http://pbael.mercubuana.ac.id/
  Manajemen harus melaporkan hasil assesment dari prosedur kontrol , auditor
harus melaporkan hasil atestasi.
 Perlindungan terhadap para whistle-blowers mengenai adanya masalah fraud.
 Meningkatkan hukuman bagi para pelaku fraud.

Hukuman yang menimpa para pelaku Fraud:

ZZZZ Best : Barry Minkow, founder dan CEO , dihukum penjara 25 tahun diusia 22

Enron : Kenlay, Founder dan CEO, dituntut atas 25 tindakan hukum diusia 64 tahun,
meninggal sebelum pengajuan banding
Jeff Skilling, CEO, dihukum penjara 24 tahun diusia 35
Andrew Fasrtow, CFO , dihukum 6 tahun di usia 46.

Phar-Mor : Mickey Monus, founder dan Ceo, dihukum penjara 19 tahun diusia 48
Patrick Finn, CFO, dihukum penjara 33 bulan dan bersaksi mengenai Mickey
Monus

Adelphia : John Rigas, founder dan CEO, dihukum penjara 15 tahun di usia 80
Timoty Rigas, CFO, dihukum penjara 20 tahun di usia 48

Waste management : Dean Buntrock CEO tidak ada tuntutan

World Com : Bernie Ebbers CEO dihukum penjara 25 tahun di usia 63

Scott Sullivan CFO dihukum penjara 5 tahun di usia 43

2021 Kecurangan Pelaporan Keuangan

9 Anna Christin Silaban SE Ak MM
Biro Bahan Ajar E-learning dan MKCU
http://pbael.mercubuana.ac.id/
Daftar Pustaka

1. Standar Akuntansi Keuangan, 2021, Ikatan Akuntans Indonesia

2. Standar Professional Akuntan Publik, 2013 IAPI
3. Michael R.Young, 2014, Financial Fraud Prevention and Detection, Governance
and Effective Practises, John Wiley & Sons
4. Zabiholla Rezaee and Richard Riley ,Financial statement fraud prevention and
Detection, Wiley Autheticity Guarantee

2021 Kecurangan Pelaporan Keuangan

10 Anna Christin Silaban SE Ak MM
Biro Bahan Ajar E-learning dan MKCU
http://pbael.mercubuana.ac.id/