5 ANALISIS DE EQUILIBRIO Y ANALISIS DE COSTO-VOLUMEN-UTILIDAD

La planeación de la utilidad requiere que la gerencia tome decisiones operacionales que involucren
la introducción de nuevos proyectos, el volumen de producción, la fijación de precios a los
productos, y la selección de procesos alternativos de producción. Para aumentar la probabilidad de
tomar la mejor decisión, la gerencia debe entender la relación entre los costos, los ingresos y las
utilidades. El análisis de equilibrio y el análisis de costo – volumen - utilidad tienen en cuenta esta
interrelación y están en la capacidad de dar pautas útiles a la gerencia para la toma de decisiones.

La clave para la planeación de las utilidades radica en la comprensión de la estructura de costos de

una empresa. Por lo tanto, debemos tener claro la naturaleza de los costos de producción.

NATURALEZA DE LOS COSTOS DE PRODUCCION

Los costos de producción se pueden dividir en costos variables y costos fijos. Los costos variables
totales, son aquellos que varían directamente con los cambios en el volumen. Los costos fijos
totales, por su parte, son aquellos que no varían con los cambios con el volumen dentro del rango
relevante.

Ejemplo de análisis de equilibrio y el análisis de costo- volumen- utilidad.

La señora Tita Pérez tiene como idea iniciar un negocio en el cual vendería un estuche cosmético,
desarrollado y patentado por ella. Además, bautizo su producto con el nombre de Toque de
distinción Tita.
La señora Tita desarrollo bastante investigación para determinar si el negocio sería rentable, por el
lado de los costos, se encontró lo siguiente: con base en sus conversaciones con corredores de
propiedad raíz comercial, el costo de alquiler de una oficina que le permitiera satisfacer las
necesidades de su negocio estaría aproximadamente en $ 1200,000 mensuales o $ 14, 400,000
por año, el alquiler incluiría todo excepto el gasto de teléfono y los muebles de oficina. Se estima el
gasto del teléfono cerca de $ 1, 800,000 anuales y que este costo no variaría con el nivel de ventas
mientras las ventas no excedieran de $ 100, 000,000 por año. También se estima que costaría $
13, 800,000 al año contratar un auxiliar los días viernes para desarrollar las tareas de llevar las
cuentas en los auxiliares contables. Un fabricante de productos cosméticos convino manufacturar
el estuche con un precio de venta de $ 1000 por unidad, la señora Tita confiaba en vender cada
unidad en $ 9,000.

La señora tita debe tomar la decisión de iniciar o no su negocio, pero, aunque ella conoce bastante
de cosméticos, no confía mucho en sus habilidades para tomar decisiones comerciales, razón por
la cual decidió buscar ayuda profesional teniendo el siguiente resumen de información:

Alquiler anual $ 14, 400,000

Gasto anual de teléfono $ 1, 800,000
Costo de empleado los viernes $ 13, 800,000
Costo de manufactura estuche $ 1,000
Precio de venta del estuche $ 9,000

¿Cuantas serían las unidades a vender para llegar al punto de equilibrio?

ANALISIS DE EQUILIBRIO EN UNIDADES

Para determinar el punto de equilibrio en el ejemplo anterior, el profesional dividió el total del costo
fijo anual por la Utilidad vendida, Esta utilidad es la diferencia entre el precio de venta por unidad y
el costo de comprar cada unidad. El costo de comprar una unidad es el costo variable por unidad.
En el ejemplo el único componente variable por unidad es el precio de adquirir una unidad. En la
práctica, el costo variable debe incluir todos los costos que varían con el nivel de ventas.
En contabilidad de costos, la diferencia entre el precio de venta por unidad y el costo variable por
unidad se denomina margen de contribución por unidad, o contribución unitaria. Por lo tanto para
obtener el número de unidades necesario para estar en el equilibrio, se debe dividir el costo fijo
total por el margen de contribución por unidad. Es decir:

Costo fijos totales

Punto de equilibrio = --------------------------------------------------------------------------
Precio de venta x unidad – Costo variable por unidad

Costos fijos totales

PE unidades = ---------------------------------------------------
Margen de contribución x unidad

30, 000,000
PE = ------------------------ = 3, 750 Unidades
(9,000 – 1000)

Demostración

Ingresos $ 33, 750,000

Costos variables totales ($1000 X 3,750) $( 3, 750,000)
Costos fijos totales $ (30, 000,000)
Utilidad $0

ANALISIS DE COSTO VOLUMEN UTILIDAD

El análisis de punto de equilibrio indica el nivel de ventas para el cual las utilidades serán cero, a
menudo la gerencia requiere información en cuanto a utilidad pretendida o meta.
Para calcular el nivel dado de ventas se puede determinar la utilidad para una línea específica de
producto así:

Utilidad = Ingreso total – Costo variable total – Costo fijo total

En el ejemplo anterior del estuche cosmético de la señora Tita, se estima una venta de 7000
unidades entonces:

Utilidad = ($9000 x 7000) – ($1000 x 7000) – 30, 000,000 = $ 26, 000,000

Si la señora Tita quisiera tener una utilidad de $ 40, 000,000 anuales, cuántas unidades debería
vender:

Utilidad neta + Costos fijos totales

Unidades (Meta) = ------------------------------------------------------------------------------
Precio de venta por unidad – Costo variable por unidad

$40, 000,000 + $ 30, 000,000

Unidades (Meta) = ----------------------------------------------- = 8,750 unidades
$9,000 - $ 1,000

AJUSTE POR IMPUESTOS SOBRE LA RENTA

Hasta ahora no se ha considerado el impacto del impuesto sobre la renta en la utilidad. Es sencillo
incluir los impuestos sobre la renta en el análisis. La tasa de impuestos sobre la renta constituye un
porcentaje determinado de la utilidad antes de impuestos sobre la renta asi:

Impuestos sobre la renta = I x utilidad antes de impuestos.

La relación entre utilidad antes de impuestos y la utilidad después de impuestos es la siguiente:

Utilidad después de impuestos = Utilidad antes de impuestos – ( I x utilidad antes de impuestos)

En forma alternativa, la expresión correspondiente a la utilidad después de impuestos se puede

expresar de la siguiente manera:

Utilidad después de impuestos = (1 – I) Utilidad antes de impuestos

Por ejemplo, suponga que la tasa de impuestos sobre la renta es de 40% y la utilidad antes de
impuestos es de $ 50,000, entonces la utilidad después de impuestos es de $ 30,000

Utilidad después de impuestos = (1 – 0,40) $ 50,000

= 0,60 x $ 50,000 = $ 30,000

Supongamos que se desea conocer la utilidad antes de impuestos, necesaria para generar una
determinada utilidad después de impuestos.

Utilidad después de impuestos

Utilidad antes de impuestos = -------------------------------------------------
(1 – I)

Por ejemplo para lograr una utilidad después de impuestos de $ 60,000 una empresa que enfrenta
una tasa de impuesto sobre la renta de 40% debe ganar $ 100,000 antes de impuestos como se
muestra a continuación:

$ 60,000 $ 60,000
Utilidad antes de impuestos= -------------------- = ----------------= $ 100,000
(1 – 0,40) 0,60

ANALISIS DE RIESGO Y UTILIDAD

Una medida útil para la gerencia en la planeación de la utilidad, es la del porcentaje máximo en que
las ventas esperadas pueden disminuir y aun generar utilidad. Lo anterior se conoce como el
margen de seguridad y se calcula asi:

Ventas esperadas unds – Ventas punto equilibrio unds

Margen de seguridad = ----------------------------------------------------------------------------
Ventas esperadas en unds

7,000 – 3,750
Margen de seguridad = -------------------------- = 46% , 0,46
7,000
Mientras las ventas no se reduzcan en más del 46% de lo que se esperaba la empresa obtendrá
utilidades.

COMPARACION DE DIFERENTES PROCESOS DE PRODUCCION

Un problema con el cual se enfrentan la administración es la selección entre procesos alternativos

de producción, los cuales tienen costos fijos y costos variables diferentes, por ejemplo, La gerencia
puede estar considerando dos procesos alternativos de producción.
El primero tiene un costo fijo alto, pero un costo variable por unidad bajo; el otro presenta un costo
fijo bajo, pero un costo variable por unidad alto. ¿Cuál es el mejor proceso de producción que
debería ser adoptado por la gerencia?

Supongamos que la empresa XYZ tiene dos alternativas de procesos de producción con la
siguiente información:

PROCESO A PROCESO B

Costos fijos totales $ 500,000 $ 2, 500,000

Costos variables por unidad $ 20 $ 10

Independientemente del proceso de producción escogido, la gerencia espera vender cada unidad
por $ 30. Además, la capacidad de producción será la misma para los dos procesos de producción:
6 millones de unidades. Primero, la gerencia debe determinar el punto de equilibrio para el proceso
A y para el proceso B. Para el proceso A el punto de equilibrio es de 50,000 unidades como se
muestra a continuación:

Costos fijos totales

Punto de equilibrio en unidades: ----------------------------------------------------------------------------
Precio de venta por unidad – Costo variable por unidad

$ 500,000
PEU = ------------------ = 50,000 unidades
$30 - $20

Para el proceso B el punto de equilibrio es de 125,000 unidades, como se muestra a continuación:

Costos fijos totales

Punto de equilibrio en unidades: ----------------------------------------------------------------------------
Precio de venta por unidad – Costo variable por unidad

$ 2, 500,000
PEU = ------------------ = 125,000 unidades
$30 - $10

¿Cuál es el mejor sistema de producción? ¿Sera acaso el que presenta el punto de equilibrio más
bajo? No necesariamente. La respuesta depende de 1) Cual será el nivel de ventas que espera la
gerencia, 2) La probabilidad de logro de ese nivel de ventas, y 3) La volubilidad de las ventas, por
ejemplo, suponga que la gerencia espera que las ventas sean 60,000. Con el proceso A se lograra
una utilidad, pero con el proceso B experimenta una perdida. En efecto, para cualquier nivel de
ventas entre 50,001 y 124,999 unidades, la selección del proceso A originaria una utilidad mientras
que el proceso B originaria una perdida. Para cualquier nivel inferior a 50,000 habrá una perdida,
independientemente del proceso de producción escogido; sin embargo, la perdida será mayor con
el proceso B.
Si se espera que las ventas sean superiores a 125,000, ambos procesos de producción originaran
una utilidad. ¿Cuál proceso producirá la mayor utilidad? La gerencia debe determinar el punto para
el cual las ventas van a ser las mismas para los dos procesos de producción, A y B esto lo
podemos lograr así:

Como las ventas en unidades van a ser las mismas, prescindiendo del proceso de producción que
se escoja, el nivel de ventas que producirá la misma utilidad es aquel para el cual los costos totales
de los dos procesos de producción son iguales. Se puede resolver algebraicamente para este
punto. Sea que A y B simbolicen los costos asociados con el proceso A y el proceso B,
respectivamente. Entonces el punto para el cual la utilidad proveniente de los dos procesos de
producción será la misma así:

CTa = CTb

Como el costo total es igual a los costos variables totales más los costos fijos totales, la ecuación
se puede escribir así:

Va x N + Fa = Vb x N + Fb

Resolviendo la ecuación para N, se tiene

Ventas para las cuales ambos procesos de producción arrojan la misma utilidad en unidades.

Fb - Fa
N = -------------
Va – Vb

La ecuación anterior establece que las ventas que producirán la misma utilidad, pueden
encontrarse dividiendo la diferencia en los costos fijos totales de los procesos de producción por la
diferencia en los costos variables por unidad de los procesos de producción. Observando que en el
numerador figura el costo fijo B menos el costo fijo de A, mientras que en el denominador aparece
el costo variable por unidad de A menos el B.
En el ejemplo el número de unidades que se debe vender con el fin de producir el mismo nivel de
utilidad es de 200,000 unidades, como se muestra a continuación:

Ventas para las cuales ambos procesos de producción arrojan la misma utilidad en unidades.

$ 2, 500,000 - $ 500,000
= --------------------------------------= 200,000 unidades
$ 20 - $ 10

El siguiente estado de resultados simplificado comprueba que las 200,000 unidades producirán el
mismo nivel de utilidades.

PROCESO A PROCESO B
Ventas ($200,000 x $ 30) $ 6, 000,000 $ 6, 000,000
Costos variables totales A (200,000 x $20) ($ 4, 000,000)
Costos variables totales B (200,000 x $10) ($ 2, 000,000)
Costos fijos totales ($ 500,000) ($ 2, 500,000)

Utilidad bruta $ 1, 500,000 $ 1, 500,000

Por lo tanto para ventas entre 125000 y 199000, el proceso A producirá la utilidad mayor. Si se
espera que las ventas excedan las 200000 unidades, el proceso B generara la utilidad mayor.

Por ejemplo supongamos que la gerencia espera que las ventas sean de 250000 unidades, la
utilidad para el proceso A y el proceso B será de $ 2, 000,000 y de $ 2, 500,000, respectivamente,
así:

Utilidad para 250,000 unidades A = $30 (250,000) – $20 (250,000) - $500,000 = $ 2, 000,000

Utilidad para 250,000 unidades B = $30 (250,000) – $10 (250,000) - $2, 500,000 = $ 2, 500,000

Aunque se presenta una utilidad mayor en el proceso B si las ventas reales son de 250,000
unidades, también habrá un riesgo mayor. El margen de seguridad es de 80% y del 50% para el
proceso A y el proceso B respectivamente como se muestra a continuación:

Ventas esperadas – Ventas para el punto de equilibrio A

Margen de seguridad A = -------------------------------------------------------------------------------=
Ventas esperadas

250,000 – 50,000
Margen de seguridad A = ---------------------------------= 80%
250,000

Ventas esperadas – Ventas para el punto de equilibrio B

Margen de seguridad B = -------------------------------------------------------------------------------=
Ventas esperadas

250,000 – 125,000
Margen de seguridad B = ---------------------------------= 50%
250,000

Por consiguiente, las ventas en unidades pueden declinar en un 80% y la empresa aun estará en
un punto de equilibrio bajo el proceso A; sin embargo, las ventas en unidades pueden caer
solamente en un 50% bajo el proceso B, antes de generar una perdida.

El mejor proceso dependerá no solo del nivel de ventas esperado, sino también de la probabilidad
de que puedan alcanzar diferentes niveles de ventas.

TALLER DIDACTICO 9 COSTOS 2022-2(El docente lo toma como ejercicio modelo de

explicación).
TALLER 10 PRÁCTICO ESTUDIANTES